Croes Marwolaeth ar gyfer Bitcoin (BTC) - Ai Dechrau Marchnad Arth yw hi?

Cynhyrchodd siart Bitcoin heddiw un o'r arwyddion mwyaf bearish mewn dadansoddiad technegol traddodiadol - y groes farwolaeth. A yw'n cynrychioli dadl ddilys dros ddechrau marchnad arth hirdymor? Beth fu ei effeithiolrwydd hanesyddol dros bron i 12 mlynedd o fasnachu Bitcoin? A all y groes angau arwain at yr ochr?

Mae dadansoddiad BeInCrypto heddiw yn ateb yr holl gwestiynau hyn. Edrychwn ar bob un o'r 8 achos o groes marwolaeth yn hanes BTC i ddeall faint y gallai digwyddiad heddiw effeithio ar y farchnad arian cyfred digidol yn y dyfodol agos. Efallai y bydd y casgliadau yn syndod!

Beth yw croes angau?

Mae croes marwolaeth yn batrwm mewn dadansoddiad technegol clasurol lle mae'r cyfartaledd symud tymor byr cymharol yn croesi islaw'r cyfartaledd symud hirdymor cymharol (MA). Ei gyferbyn yw'r groes aur. Mae'r cyntaf yn gadarnhad o ddirywiad, tra bod yr olaf yn dynodi cynnydd.

Yn draddodiadol, rhagdybir bod y groes farwolaeth a'r groes aur yn digwydd rhwng y 50 MA a 200 MA ar y siart dyddiol. Mae'r cromliniau hyn yn ystyried llawer iawn o ddata, felly mae eu symudiad yn fwy o arwydd o duedd hirdymor nag adwaith i newidiadau cyfredol ym mhris ased.

Mae croes marwolaeth, fel y mwyafrif o ddangosyddion technegol, yn ddangosydd lagio fel y'i gelwir. Mae hyn yn golygu ei fod ond yn cadarnhau digwyddiadau sydd eisoes wedi digwydd yn y farchnad ac o bosibl yn dynodi tuedd gyffredinol. Am y rheswm hwn, mae ei ddarlleniadau yn aml yn cynhyrchu signalau ffug ac ni ddylid byth eu defnyddio heb gyfeirio at ddangosyddion eraill.

Croes marwolaeth ar gyfer Bitcoin

Ar hyn o bryd mae Bitcoin yn cael trafferth cynnal cefnogaeth hirdymor yn yr ardal $ 40,000- $ 42,500. Cyrhaeddodd yr ystod hon ar ôl gostyngiad o tua 40% o'r lefel uchaf erioed, sef $69,000 ar Dachwedd 10, 2021.

Mae'r gostyngiad sydyn ym mhris BTC dros y 2 fis diwethaf wedi arwain at ddirywiad yn y 50 MA, sydd heddiw'n croesi'r 200 MA. Felly, mae croes marwolaeth clasurol ar Bitcoin (cylch coch) yn digwydd heddiw. Yn ddiddorol, mae gan yr 200 MA lethr cadarnhaol o hyd wrth i'w hymateb i'r gostyngiad diweddar mewn prisiau gael ei ohirio.

Ar 15 Medi 2021, gwelsom groes aur ar siart BTC (cylch gwyrdd). Roedd ei ymddangosiad yn ganlyniad i dwf deinamig prisiau Bitcoin ar ôl cyrraedd y gwaelod ar $29,500 ar 21 Gorffennaf, 2021. Wrth fesur o'r digwyddiad hwn i'r ATH, enillodd yr arian cyfred digidol mwyaf 50%. Roedd hyn er gwaethaf cwympo 14% i ddechrau a chofnodi gwaelod ar $39,500.

Perfformiad hanesyddol: 2011-2018

Yn hanes masnachu bron 12 mlynedd Bitcoin, mae croes marwolaeth wedi digwydd 8 gwaith. Gadewch i ni edrych ar y camau pris a ddilynodd y signal hwn bob tro i weld a ddylem ddisgwyl dechrau marchnad arth. I gael darlun gwell o newidiadau mewn prisiau a thueddiadau, rydym yn defnyddio siart logarithmig.

Digwyddodd y groes farwolaeth gyntaf yn ystod cylch genesis Bitcoin ar 28 Medi, 2011. Bryd hynny, roedd BTC yn gostwng ar ôl cyrraedd uchafbwynt $31.90. Ers croesi'r 50 MA o dan y 200 MA, mae Bitcoin wedi colli 60% arall. Cofnododd waelod macro ar $2.01 ar Dachwedd 18, 2011. Ni ddychwelodd i'r pris hwnnw byth eto wedi hynny.

Digwyddodd 3 achos arall o groes farwolaeth ar ôl marchnad deirw 2012-2013. Digwyddodd y signalau bearish ar ôl i Bitcoin sefydlu uchafbwynt ar $ 1177 ar Dachwedd 30, 2013. Yn ddiddorol, gyda dim ond un o'r signalau hyn yn arwain at ddirywiad sydyn a chyrraedd gwaelod marchnad arth. Ymhellach, mae enghreifftiau o groes farwolaeth wedi digwydd:

• ar Ebrill 8, 2014, ac ar ôl hynny cododd BTC 52%,
• ar 4 Medi, 2014, ac ar ôl hynny gostyngodd BTC 66%,
• ar Fedi 13, 2015, ac ar ôl hynny cododd BTC 116%.

Ar ôl marchnad tarw arall o 2016-2017 a ATH hanesyddol ar $19,764 croes farwolaeth wedi digwydd ar Fawrth 30, 2018. Yn syth ar ôl y signal hwn, cododd Bitcoin 42%. Fodd bynnag, gostyngodd yn y pen draw am y 9 mis nesaf, gan gyrraedd gwaelod ar $3,148 ar 15 Rhagfyr, 2018. Wedi'i fesur o groestoriad y 50 MA yn is na'r 200 MA, roedd hwn yn ostyngiad o 55%.

Perfformiad hanesyddol: 2019-2021

Roedd y 2 achos croes marwolaeth nesaf ddiwedd 2019 a dechrau 2020. Roedd y ddau signal yn gymysg, ac nid oedd yn hawdd rhagweld y camau pris a ddilynodd. Digwyddodd alarch du yn ymwneud â’r pandemig COVID-19 ym mis Mawrth 2020, a wnaeth ragfynegiadau posibl hyd yn oed yn anoddach. Digwyddodd y groes farwolaeth:

• ar Hydref 25, 2019, ac ar ôl hynny gostyngodd BTC 25%,
• ar Fawrth 25, 2020, ac ar ôl hynny, cododd BTC 49%.

Yn olaf, digwyddodd y groes marwolaeth ddiweddaraf - cyn yr un heddiw - ar 19 Mehefin, 2021. Bryd hynny, roedd Bitcoin yn profi cywiriad dyfnach, 55% o'i ATH hanesyddol o $64,840 ar Ebrill 14, 2021.

Yna digwyddodd y groes farwolaeth fis cyn i'r cywiriad ddod i ben. Yn syth wedi hynny, cyfaddefodd pris BTC syrthiodd 18% arall, ond yn y pen draw adlamodd a chododd 49% cyn y groes aur nesaf, y gwnaethom ysgrifennu amdani yn yr adran flaenorol.

Casgliad

Mae'r dadansoddiad hanesyddol o brisiau Bitcoin ar ôl croes marwolaeth yn rhoi canlyniadau cymysg. Mewn 50% o achosion, roedd y dangosydd yn arwydd cywir o ostyngiad a rhagfynegwyd gostyngiadau pellach – 51.5% ar gyfartaledd. Ar y llaw arall, yn y 50% o achosion a oedd yn weddill, cynhyrchodd signal ffug a chafwyd cynnydd pellach - 66.5% ar gyfartaledd.

Mae’r canlyniadau hyn yn arwain at nifer o gasgliadau:

1. Nid yw croes marwolaeth ar y siart Bitcoin yn arwydd diamwys o barhad y downtrend ac mae ganddo effeithiolrwydd sylweddol is nag mewn marchnadoedd traddodiadol.
2. Ni ellir amddiffyn y thesis o ddechrau marchnad arth gan gyfeirio at y dangosydd hwn yn unig. Dylid ei gyfosod â signalau eraill.
3. Yn y tymor hir, mae marchnad BTC yn tyfu dros amser, felly mae hyd yn oed darlleniadau croes marwolaeth bearish yn hanesyddol yn arwain at enillion ychydig yn fwy na cholledion.

Ar gyfer dadansoddiad Bitcoin (BTC) diweddaraf BeInCrypto, cliciwch yma.

Ymwadiad

Cyhoeddir yr holl wybodaeth a gynhwysir ar ein gwefan yn ddidwyll ac at ddibenion gwybodaeth gyffredinol yn unig. Mae unrhyw gamau y mae'r darllenydd yn eu cymryd ar y wybodaeth a geir ar ein gwefan yn hollol ar ei risg ei hun.