4 Stoc Wedi'u Curo â Photensial Mawr i Ffynnu

Cael 'em tra maent i lawr. Mae prynu stociau ar newyddion drwg sy’n real ond dros dro yn dechneg sy’n cael ei hanrhydeddu gan amser, a ddefnyddiwyd yn y gorffennol gan feistri buddsoddi fel Jonathan Neff a Syr John Templeton.

Dyna'r syniad y tu ôl i'm Rhestr Anafiadau Chwarterol, sy'n cynnwys stociau sydd wedi'u dymchwel yn y chwarter diweddaraf ac sydd â photensial i adfywio a ffynnu yn fy marn i.

Rwyf wedi llunio'r Rhestr Anafiadau 79 o weithiau, gan ddechrau ym mis Mehefin 2000. Gellir cyfrifo ffurflenni blwyddyn ar gyfer 75 o'r rhestrau, ac mae'r enillion cyfartalog wedi bod yn 15.7%, o'i gymharu â 10.5% ar gyfer Mynegai Cyfanswm Enillion Standard & Poor's 500 . Mae pedwar deg saith o'r rhestrau wedi bod yn broffidiol, a 38 wedi curo'r mynegai.

Cofiwch fod canlyniadau fy ngholofn yn ddamcaniaethol ac na ddylid eu cymysgu â'r canlyniadau a gaf ar gyfer cleientiaid. Hefyd, nid yw perfformiad y gorffennol yn rhagweld y dyfodol.

Roedd y S&P 500 i fyny mwy na 7% yn y pedwerydd chwarter. I wneud y rhestr anafusion y tro hwn, roedd stoc wedi disgyn 5% neu fwy yn y chwarter, gan roi'r mynegai yn ôl o leiaf dwsin o bwyntiau canran.

Arwain oddi ar fy Rhestr Anafusion newydd yw Mosaic Co. (MOS), un o'r gwneuthurwyr mwyaf o wrtaith yn yr Unol Daleithiau Mae'r angen am wrtaith yn weddol gyson. Yr hyn sy'n gwyro a'r tonnau yw gallu ffermwyr i dalu amdano.

Gwelodd Mosaic, sydd wedi'i leoli ym Miami, ei stoc yn disgyn bron i 9% yn y pedwerydd chwarter. Prynodd ffermwyr lai o wrtaith nag oedd ganddynt y flwyddyn cynt. Roedd tywydd gwael yn 2021 wedi eu gadael heb lawer o arian i'w wario, ac roedd prisiau gwrtaith yn feichus o uchel.

Rwy'n hoffi'r stoc nawr, yn rhannol oherwydd bod Rwsia a'r Wcráin yn draddodiadol yn allforwyr mawr o wrtaith ac mae eu rhyfel yn cyfyngu ar y cyflenwad. Ond yn bennaf rwy'n ei hoffi oherwydd ei fod yn rhad, yn gwerthu am lai na phum gwaith enillion diweddar y cwmni.

Wedi'i nyddu allan o Honeywell InternationalHON
yn 2018, Technolegau Resideo (REZI) yn gwneud thermostatau, camerâu diogelwch a chynhyrchion cartref cysylltiedig. Gostyngodd y stoc bron i 14% yn y pedwerydd chwarter wrth i enillion ddod yn ysgafnach nag yr oedd dadansoddwyr wedi'i ragweld.

Gan gynnwys ffigurau profforma cyn y canlyniad, mae gan Resideo hanes ariannol saith mlynedd. Mae wedi dangos elw mewn chwech o'r saith mlynedd hynny. Mae dadansoddwyr Wall Street wedi'u rhannu'n gyfartal ar y stoc. Mae chwe dadansoddwr yn ei ddilyn. Mae tri yn dweud “prynu,” a thri yn dweud “dal,” sydd weithiau'n orfoledd i'w werthu.

Gyda llawer o economegwyr yn rhagweld dirwasgiad eleni, gall buddsoddwyr fod yn annoeth ynghylch prynu cyfranddaliadau yn Resideo, y mae eu cynnyrch yn sicr yn bryniant dewisol. Rwy'n meddwl bod dirwasgiad yn debygol, ond rwy'n disgwyl iddo fod yn fas. Rwy'n hoffi Resideo ar lai na naw gwaith enillion.

I lawr 22% yn y pedwerydd chwarter oedd Geneteg Fulgent (FLGT), cwmni gofal iechyd gyda phencadlys yn ninas Temple, California. Mae Fulgent yn gwneud profion genetig, fel y gallech ddyfalu o'i enw, a hefyd profion Covid-19.

Y broblem yw bod rhan Covid-19 y busnes wedi tyfu'n gyflym yn ystod y pandemig, gan gyfrif am y rhan fwyaf o refeniw'r cwmni. Nawr bod brechlynnau i atal Covid a meddyginiaethau i'w drin, mae'r angen am brofion yn pylu.

Dydw i ddim yn meddwl y bydd Fulgent byth eto yn gweld y twf ffrwydrol a brofodd yn y pum mlynedd diwethaf (gyda refeniw i fyny 102% y flwyddyn ar gyfartaledd). Ond rwy'n credu y bydd y farchnad profion genetig yn tyfu'n raddol. Os gall Fulgent fachu cyfran dda o'r farchnad honno, bydd yn ffynnu.

Fel dyfalu, dwi'n hoffi BenthycaClub
LC
(LC), a oedd i lawr 20% yn y chwarter diweddaraf. Mae'n fenthyciwr ar-lein wedi'i leoli yn San Francisco. Cŵn go iawn oedd y cwmni a’r stoc tan yn ddiweddar.

Mae elw yn yr ychydig chwarteri diweddaraf yn edrych yn iach. Ac rwy'n credu bod LendingClub wedi gwneud y peth iawn yn hwyr y llynedd pan ddechreuodd fod yn llymach ynghylch pwy y bydd yn rhoi benthyg iddynt, yn enwedig ymhlith darpar gleientiaid â sgôr credyd rhwng 620 a 659. (Mae sgôr o 850 yn berffaith.)

Er ei fod yn gweithredu mewn sector peryglus, mae gan y Clwb Benthyca fantolen eithaf ceidwadol ar gyfer cwmni benthyca, gyda dyled dim ond 18% o werth net y cwmni.

Blwyddyn diwethaf

Gwnaeth fy rhestr o anafiadau o flwyddyn yn ôl yn wael. Gwrthododd pedwar o bob pump, a'r golled waethaf oedd colled o 58% yn Overstock.com (OSTK). Yr unig enillydd oedd A-Mark Precision Metals (AMRK), i fyny 38%.

Gyda'i gilydd, gostyngodd fy newisiadau o flwyddyn yn ôl 16.5%, tra gostyngodd Mynegai Cyfanswm Enillion S&P 500 12.8%.

Datgeliad: Rwy'n berchen ar Fulgent Genetics yn bersonol ac i'r rhan fwyaf o'm cleientiaid.