Mae FTX yn wynebu diffyg o $1 biliwn i $2 biliwn.
Fel cyfnewidfa crypto, gweithredodd FTX orchmynion ar gyfer eu cleientiaid, gan gymryd eu harian parod a phrynu arian cyfred digidol ar eu rhan. Gweithredodd FTX fel ceidwad, gan ddal arian crypto'r cleientiaid.
Yna defnyddiodd FTX asedau crypto ei gleientiaid, trwy gangen fasnachu Alameda Research ei chwaer gwmni, i gynhyrchu arian parod trwy fenthyca neu wneud marchnad. Defnyddiwyd yr arian parod FTX a fenthycwyd i achub sefydliadau crypto eraill yn haf 2022.
Ar yr un pryd, roedd FTX yn defnyddio'r arian cyfred digidol yr oedd yn ei gyhoeddi, FTT, fel cyfochrog ar ei mantolen . Roedd hyn yn cynrychioli amlygiad sylweddol, oherwydd y risg crynodiad a'r anweddolrwydd o FTT.
Yn ôl John Ray, derbyniodd Bankman-Fried fenthyciad personol o $1 biliwn gan Alameda. Rhoddodd y cwmni hefyd fenthyciad personol o $543 miliwn i Singh, a $55 miliwn i Ryan Salame, cyd-Brif Swyddog Gweithredol FTX Digital Markets, un o gwmnïau cysylltiedig FTX.
Prynu Tai “Yn y Bahamas, deallaf fod cronfeydd corfforaethol y grŵp FTX wedi’u defnyddio i brynu cartrefi ac eitemau personol eraill ar gyfer gweithwyr a chynghorwyr,” meddai’r swyddog gweithredol profiadol.
“Rwy’n deall nad yw’n ymddangos bod dogfennaeth ar gyfer rhai o’r trafodion hyn fel benthyciadau, a bod rhai eiddo tiriog wedi’i gofnodi yn enw personol y gweithwyr a’r cynghorwyr hyn ar gofnodion y Bahamas.”
Dywedodd ymhellach, i gael eu had-dalu am gostau busnes, mai dim ond trwy sgwrs y byddai'n rhaid i weithwyr gyflwyno'r cais ac y byddai goruchwyliwr yn cymeradwyo ar unwaith gydag emoji personol.
“Nid oedd gan y dyledwyr y math o reolaethau treuliau y credaf eu bod yn briodol ar gyfer menter fusnes,” ysgrifennodd y Prif Swyddog Gweithredol newydd. “Er enghraifft, cyflwynodd gweithwyr y Grŵp FTX geisiadau am daliadau trwy lwyfan ‘sgwrsio’ ar-lein lle cymeradwyodd grŵp gwahanol o oruchwylwyr daliadau trwy ymateb gydag emojis personol.”
Yn olaf, dywedodd Ray ei fod yn dal i fethu dod o hyd i rai o'r gweithwyr honedig, gan awgrymu bod rhai naill ai wedi ffoi neu ddim yn bodoli.
“Ar hyn o bryd, nid yw’r dyledwyr wedi gallu paratoi rhestr gyflawn o bwy oedd yn gweithio i’r FTX Group,” meddai. “Mae ymdrechion mynych i ddod o hyd i rai gweithwyr tybiedig i gadarnhau eu statws wedi bod yn aflwyddiannus hyd yma.”