Mae'r Cronfeydd Cydfuddiannol Gorau a'r ETFs yn Diweddu 2021 Ar Nodyn Uchel, Dan Arweiniad Gwerth Midcap

Er gwaethaf ansefydlogrwydd cynyddol, daeth stociau i ben yn 2021 a Rhagfyr gydag enillion cryf wrth i fuddsoddwyr baratoi ar gyfer blwyddyn o chwyddiant uwch a chyfraddau llog cynyddol. Roedd rhai o'r cronfeydd cydfuddiannol gorau ac ETFs yn cynnwys midcap, gwerth, eiddo tiriog a chronfeydd stoc cylchol eraill.

X

Fel y rhagwelwyd gan lawer o arbenigwyr, roedd cyfraddau llog yn gorffen y flwyddyn yn uwch na'r man cychwyn. Cododd cynnyrch 10 mlynedd Trysorlys yr UD 9 pwynt sail ym mis Rhagfyr, a 59 pwynt sylfaen cyfan ar y flwyddyn, gan ddod i ben 2021 ar 1.52%.

“Rydyn ni’n credu mai Covid-19 yw naratif y buddsoddwr o hyd,” meddai Greg Bassuk, Prif Swyddog Gweithredol AXS Investments, cwmni rheoli buddsoddiadau amgen. “Pan edrychwn yn ôl ar y flwyddyn galendr hon, tra yn gyffredinol, yn hanesyddol byddem yn edrych ar enillion corfforaethol a data corfforaethol, rydym wedi gweld marchnadoedd yn cael eu symudiadau mwyaf pan fydd newyddion wedi dod allan, cadarnhaol neu negyddol, yn ymwneud â Covid. Ac rydyn ni'n gweld hyn eto ym mis Rhagfyr gyda'r amrywiad diweddaraf.”

Cronfeydd Cydfuddiannol Gorau Ac Enillion ETFs Ym mis Rhagfyr

Datblygodd cronfeydd ecwiti amrywiol yr Unol Daleithiau 3.69% ar gyfartaledd ym mis Rhagfyr, gan ennill 6.35% a 21.34% ar gyfer Ch4 a 2021, yn y drefn honno, yn ôl data Lipper Refinitiv. Ymhlith y prif fynegeion stoc, S&P 500 oedd y perfformiwr gorau ar y flwyddyn, i fyny 28.71%, ac yna Nasdaq gyda 22.18% a'r Dow gyda 18.73%. Ar gyfer mis Rhagfyr, fodd bynnag, roedd y gorchymyn yn wahanol, gyda'r Dow yn neidio 5.38%, y S&P 4.48% a'r Nasdaq technoleg-drwm dim ond 0.74% wrth i stociau cylchol gymryd yr arweinyddiaeth.

Erthyglau A Thablau Eraill Yn Yr Adroddiad Arbennig hwn:

“Roedd mis Rhagfyr yn fis cryf iawn i’r rhan fwyaf o ffactorau,” meddai Christopher Huemmer, uwch is-lywydd ac uwch strategydd buddsoddi ar gyfer FlexShares ETFs, is-adran o Northern Trust Asset Management. “Mae ffactorau fel ansawdd, gwerth, anweddolrwydd isel, a chynnyrch difidend i gyd wedi bod yn gadarnhaol iawn, yn ogystal â momentwm, un arall o’r chwe phrif ffactor.”

Yn yr Unol Daleithiau, roedd gwerth midcap a chronfeydd gwerth aml-gap ymhlith y cronfeydd cydfuddiannol gorau ym mis Rhagfyr, i fyny dros 6%. Cyflawnwyd 7% a mwy o enillion yn Ch4 ac maent i fyny 29.82% a 26.22% ar y flwyddyn, yn y drefn honno. Gwnaeth gwerth cap mawr a chronfeydd incwm ecwiti yn dda hefyd.

O fewn sectorau, roedd eiddo tiriog, arian nwyddau, ynni, cyfleustodau a deunyddiau sylfaenol ymhlith y perfformwyr gorau ym mis Rhagfyr. Roeddent i fyny rhwng 17% a 77% yn 2021.

Global, India Yn Ariannu Enillion Rack Up

Yn rhyngwladol, datblygodd darlun tebyg, gyda gwerth cap mawr byd-eang a chronfeydd incwm ecwiti byd-eang yn cronni enillion o 6% a mwy y mis diwethaf ac yn Ch4. Fe wnaethon nhw gynyddu mwy na 17% y llynedd. Yr enillwyr mawr ar y flwyddyn, fodd bynnag, oedd cronfeydd rhanbarth India, i fyny 25.85%.

O ran bondiau, sicrhaodd cronfeydd bond trethadwy domestig cyffredinol elw cadarnhaol ar gyfartaledd ym mis Rhagfyr a Ch4, er gwaethaf y cynnydd yn y cyfraddau. Maen nhw i fyny 2.25% ar y flwyddyn. Roedd rhai o'r cronfeydd bond gorau yn 2021 yn gronfeydd bondiau wedi'u diogelu gan chwyddiant, enillion uchel a chyfranogiad benthyciad. Gwerthwyd cronfeydd bond tymor byr ym mis Rhagfyr, gan arwain at enillion negyddol.

Dilynodd rhai o'r ETFs gorau lwybr tebyg i'w cymheiriaid cronfa cilyddol. Ymhlith ETFs stoc amrywiol yr Unol Daleithiau, roedd Invesco S&P 500 Isel Anweddolrwydd (SPLV) ac Arweinwyr Difidend Morningstar First Trust (FDL) yn y ddwy gronfa uchaf ym mis Rhagfyr, i fyny 8.84% a 9.71% yn y drefn honno. Dychwelodd y ddau fwy na 24% yn 2021.

Am y flwyddyn, Invesco S&P SmallCap Value gyda Momentum, Pacer Lunt Large Cap Alternator (ALTL) a Pacer US Cash Cows 100 (COWZ) oedd y cronfeydd stoc arallgyfeirio a berfformiodd orau yn yr UD, i fyny 56.39% a 45.3% yr un.

Sector, Gwerth, Difidend ETFs Diwedd Blwyddyn Gydag Enillion

Roedd ETFs y sector gorau ym mis Rhagfyr yn cynnwys REIT Cynnyrch Ecwiti Premiwm Invesco KBW (KBWY), SPDR Sector Dethol Stablau Defnyddwyr (XLP), Sector AG Diwydiannol Meincnod Pacer (INDS) a Sector Dethol Eiddo Tiriog SPDR (XLRE) gyda 10% a mwy o enillion.

Tynnodd cyfarwyddwr ffyddlondeb strategaeth marchnad feintiol, Denise Chisholm, sylw at dair thema sy'n gyrru'r marchnadoedd yn y cylch hwn: ofn uchel, chwyddiant a blaenwyntoedd technoleg.

Dywedodd oherwydd bod lledaeniadau prisio wedi bod yn gyson uchel iawn, gan ddangos ofnau uwch gan fuddsoddwyr, mae'n golygu bod y farchnad eisoes wedi diystyru llawer o'r blaenwyntoedd hyn. O ganlyniad, mae ganddi ragolygon cryf ar gyfer 2022.

“Rhaid i chi fod yn ymwybodol fel buddsoddwr, er gwaethaf yr ofnau a welwn yn y penawdau, bod y fathemateg hon y tu ôl i’r mecanwaith disgowntio hwnnw sy’n dangos agwedd adeiladol i chi yn 2022,” esboniodd. O ran chwyddiant, mae Chisholm yn credu ein bod “yn y broses o gyrraedd uchafbwynt yn yr ystyr bod y gwyntoedd cynffon rydyn ni wedi’u gweld ar gyfer chwyddiant dros y flwyddyn ddiwethaf nid yn unig yn afradloni ond yn troi at flaenwyntoedd yn 2022.”

Mae Chisholm Ffyddlondeb Yn Beraidd Ar 2022

Mae Chisholm yn disgwyl arafiad cyfartalog mewn chwyddiant eleni o'i gymharu â'r llynedd. Yn ogystal â'r gwyntoedd chwyddiant gwasgaredig uchod, byddai doler werthfawrogol yn atal chwyddiant ymhellach. Mae hi hefyd yn credu bod rhestrau eiddo yn debygol o ddal i fyny â gwerthiannau yn 2022 - positif arall i arafu pwysau chwyddiant.

Wedi dweud hynny, gall buddsoddwyr ddisgwyl cylchdroi arweinyddiaeth yn y marchnadoedd i ffwrdd o stociau technoleg, nododd. “Mae’r stori y tu ôl i dechnoleg yn unigryw o safbwynt hanesyddol, oherwydd yn ystod y pandemig, aeth eu stociau’n rhatach mewn gwirionedd ar sail gymharol yn erbyn y farchnad.”

Ond yn awr, ychwanegodd, “yn y bôn rydym yn dad-ddirwyn yr holl brisiad hwnnw. Felly, am y tro cyntaf ers 2005, rydym yn y chwartel uchaf o brisiad cymharol technoleg. Dyna pryd y gwelwch, ar gyfartaledd, danberfformiad.” Mae ffactorau eraill sy'n chwarae yn erbyn stociau technoleg yn cynnwys diwedd ehangu elw a chwyddiant.

Gallai Cyllid, Ynni Arwain y Cronfeydd Cydfuddiannol Gorau Ac ETFs Yn 2022

Mae Chisholm yn gweld arweinyddiaeth yn symud tuag at stociau gwerth, ac yn benodol ynni ac arian. “Ar gyfer stociau gwerth, mae’r hyn y mae chwyddiant yn arafu iddo yn hollbwysig,” ychwanegodd. Eglurodd, os yw chwyddiant yn parhau i fod yn uwch na’r cyfartaledd hanesyddol o 3%, “mae yna ods llawer uwch ar gyfer stociau ariannol ac ods llawer is ar gyfer stociau technoleg (i berfformio’n well), ac i’r gwrthwyneb.”

Yn ôl adroddiad diweddar gan Matthew Bartolini, pennaeth SPDR Americas Research yn State Street Global Advisors, “Cafodd sectorau cylchol yr Unol Daleithiau eu ffafrio unwaith eto (+ $ 4.4 biliwn) ym mis Rhagfyr - fel y buont trwy gydol y flwyddyn. … Arweiniodd cyllid, ynni ac eiddo tiriog lifau cylchol ym mis Rhagfyr ac am 2021 i gyd, ac roeddent yn dri allan o’r pedwar casglwr asedau sector gorau (yn 2021). ”

Dywed Bassuk AXS y bydd anweddolrwydd ac ansicrwydd yn parhau eleni: “Rydym yn meddwl y bydd 2022 yn flwyddyn gref iawn ar gyfer strategaethau amgen hylifol. Cronfeydd stoc yw'r rhain sy'n darparu potensial i'r ochr ond gyda rhywfaint o amddiffyniad i'r anfantais.”

REITs A Stociau Sy'n Sensitif i Chwyddiant a Welwyd yn Ennill

Mae hefyd yn gefnogol ar stociau sy'n sensitif i chwyddiant: “Nid yn unig y maent yn darparu amddiffyniad rhag tueddiadau dibrisio chwyddiant, ond maent hefyd yn caniatáu i fuddsoddwyr elwa o brisiau cynyddol.” Eiddo tiriog a REITs hefyd yw ei ddewisiadau fel arallgyfeirio mewn portffolios.

Mae'r AXS Astoria Inflation Sensitif (PPI) a lansiwyd yn ddiweddar yn ETF amrywiol a reolir yn weithredol ac sy'n buddsoddi mewn stociau cylchol, nwyddau a TIPS i ddarparu enillion wedi'u haddasu ar gyfer chwyddiant.

Mae uwch VP FlexShares Huemmer yn bullish ar ecwitïau ansawdd, anweddolrwydd isel ar gyfer 2022. Yn ogystal, mae hefyd yn hoffi ecwiti adnoddau naturiol fel gwrych chwyddiant yn yr amgylchedd presennol.

FlexShares Morningstar Global Upstream Natural Resources (GUNR) yw cronfa fwyaf FlexShares gyda $6.7 biliwn mewn asedau. “Mae’n enghraifft dda o fynd i mewn i’r rhan i fyny’r afon o’r gadwyn gyflenwi,” meddai. “Rheswm arall rydyn ni’n hoffi ecwitïau adnoddau naturiol dros nwyddau yw cael mynediad pwrpasol i dir coed a dŵr.”

GALLWCH CHI HEFYD HEFYD:

Cronfeydd Cydfuddiannol Gorau ar gyfer 2021 Sy'n Aru'r Farchnad Dro ar ôl tro

Gweler Rhestrau Stoc IBD a Cael Sgoriau Pasio / Methu Ar Gyfer Eich Holl Stociau Gyda IBD Digital

877 o Gronfeydd Cydfuddiannol Sy'n Curo Eu Meincnodau Dros 1, 3, 5 A 10 Mlynedd

Edrychwch ar Drafodaeth Panel Byw IBD Newydd IBD

Pa stociau sy'n torri allan neu'n agos at bwynt colyn? Gwiriwch MarketSmith