Methodd Celsius ag adrodd am $800 miliwn mewn colledion wrth i CFO dynnu sylw at ymddygiad 'anghyfreithiol o bosibl'

Roedd benthyciwr crypto Celsius yn gweithredu busnes mwy peryglus nag a hysbysebwyd a methodd ag adrodd cannoedd o filiynau o golledion, tra bod y Prif Swyddog Gweithredol Alex Mashinsky wedi cyfnewid mwy na $ 68 miliwn, yn ôl adroddiad a orchmynnwyd gan y llys i’w fethdaliad.

“Y tu ôl i’r llenni, cynhaliodd Celsius ei fusnes mewn ffordd hollol wahanol i sut y gwnaeth marchnata ei hun i’w gwsmeriaid ym mhob ffordd allweddol, ”meddai Shoba Pillay, a benodwyd yn archwiliwr annibynnol, yn ei bron Adroddiad 700-dudalen rhyddhau heddiw. “Gadawodd Celsius ei addewid o dryloywder o’r dechrau.” 

Roedd yr adroddiad hefyd yn manylu ar ofnau staff ynghylch a oeddent yn cydymffurfio â’r gyfraith, gan gynnwys sylwadau gan Harumi Urata-Thompson, a wasanaethodd fel prif swyddog ariannol rhwng Chwefror 2020 a Thachwedd 2021, “ein bod yn gwneud rhywbeth anghyfreithlon o bosibl.”

Dywedodd marchnata Celsius wrth gwsmeriaid ei fod wedi gwneud buddsoddiadau risg isel a chyfochrog yn llawn i sicrhau’r cynnyrch yr oedd yn ei gynnig, yn ôl Pillay. Eto pan fydd y benthyciwr ffeilio ar gyfer amddiffyniad methdaliad Pennod 11 fis Gorffennaf diwethaf, adroddodd dwll $1.2 biliwn yn ei fantolen.

Ac er bod marchnad arth crypto 2022 wedi pentyrru pwysau ar gyllid Celsius, roedd yr helynt wedi dechrau mor gynnar â 2020.

Erbyn mis Mehefin 2021, ar anterth y farchnad deirw, roedd traean o bortffolio benthyciadau sefydliadol Celsius yn gwbl ansicr ac roedd mwy na hanner wedi'i dan-gyfochrog, meddai'r archwiliwr methdaliad. Fe wnaeth y cwmni hefyd gydnabod $800 miliwn mewn colledion yn 2021 o fuddsoddiadau gyda Grayscale, KeyFi, Stakehound ac Equities First Holdings. Ni roddodd wybod i'w gwsmeriaid am y colledion hyn pan gawsant eu hachosi, meddai'r adroddiad.

Yr 'OTC flywheel'

Defnyddiodd Celsius hefyd arian cwsmeriaid o bitcoin ac ether i brynu ei CEL tocyn brodorol ei hun, yn ôl yr adroddiad, a oedd hefyd yn cyhuddo Celsius o guddio i ba raddau yr oedd yn gwneud y farchnad ar gyfer CEL.

Defnyddiodd y benthyciwr strategaeth o’r enw “OTC flywheel,” lle byddai’n gwerthu tocynnau CEL mewn trafodion preifat, dros y cownter ac yn gwneud pryniannau gwrthbwyso yn y farchnad gyhoeddus, y credai y byddai’n effeithio ar y pris masnachu.

Roedd gweithwyr Celsius yn trafod yn rheolaidd yn 2022 fod y tocynnau yn “ddiwerth” ac yn cwestiynu pam roedd unrhyw gwmni heblaw Celsius yn eu prynu.

“Fe achosodd y crefftau hyn i gyn-brif swyddog ariannol Celsius ysgrifennu “rydyn ni’n siarad am ddod yn endid rheoledig ac rydyn ni’n gwneud rhywbeth sydd o bosib yn anghyfreithlon ac yn bendant ddim yn cydymffurfio,” meddai’r adroddiad.

“Pe bai unrhyw un byth yn darganfod ein sefyllfa a faint y cymerodd ein sylfaenwyr mewn USD gallai fod yn iawn iawn edrych yn wael… Rydym yn defnyddio defnyddwyr USDC i dalu am CEL diwerth gweithwyr… Y cyfan oherwydd mai'r cwmni yw'r un sy'n chwyddo'r pris i gael y prisiadau i allu gwerthu'n ôl i'r cwmni,” meddai gweithiwr arall ar Slack, gan gyfeirio at y USDC stabl.

 Ar hyn o bryd mae'r cwmni'n dal 95% o'r holl CEL sy'n bodoli, yn ôl yr adroddiad.

Mashinsky arian parod allan

Archwiliodd Pillay hefyd ymddygiad Mashinsky, sylfaenydd a Phrif Swyddog Gweithredol Celsius, gan ei gyhuddo o gwerthu tocynnau CEL tra'n dweud wrth y cyhoedd ei fod naill ai'n prynu mwy neu'n dal. Rhwng 2018 a chwymp y cwmni, gwerthodd Mashinsky docynnau CEL am o leiaf $ 68.7 miliwn wrth wneud “honiadau dro ar ôl tro nad oedd yn werthwr,” ysgrifennodd Pillay.

Defnyddiodd y cwmni hefyd ecwiti a godwyd gan fuddsoddwyr allanol i gefnogi pris CEL, arfer a gododd bryder ymhlith rhai rheolwyr a ddywedodd y byddai'r arian wedi'i ddefnyddio'n well i dyfu'r cwmni.

Dywedodd rheolwr arall y peth yn fwy plaen: “Fe wnaethon ni wario ein holl swyddogion gweithredol yn talu arian parod ac yn ceisio cynnal gwerth net alexs [sic] mewn tocyn CEL,” cyfeiriad at Mashinsky, a gafodd ei siwio yn gynharach y mis hwn am dwyll gan Dwrnai Cyffredinol Efrog Newydd.

'Hoffi Ponzi'

Mewn achos arall a ddogfennwyd, defnyddiodd Celsius asedau cwsmeriaid i brynu tocynnau yr oedd eu hangen i dalu am rwymedigaethau cwsmeriaid eraill. Disgrifiwyd hyn fel “hoffi Ponzi iawn” gan arbenigwr gosod darnau arian y cwmni ym mis Ebrill y llynedd. 

“Pe na bai Celsius wedi sefydlu’r saib a’r rhediad ar y banc yn parhau, mae’n anochel y byddai adneuon cwsmeriaid newydd wedi dod yn unig ffynhonnell hylif o ddarnau arian i Celsius ariannu tynnu arian yn ôl,” meddai Pillay, y gofynnwyd yn benodol iddo archwilio a oedd Celsius yn rhedeg. cynllun Ponzi, lle mae enillion buddsoddwyr presennol yn cael eu talu o gronfeydd cleientiaid newydd. 

Roedd yn ymddangos bod y saib yn bodloni’r ceisiadau tynnu’n ôl, meddai’r adroddiad. Fodd bynnag, roedd rhai achosion ym mis Mehefin 2022 lle defnyddiodd Celsius flaendaliadau cwsmeriaid newydd yn uniongyrchol i ariannu ceisiadau tynnu cwsmeriaid yn ôl, yn ôl adroddiad.

“Nid yw adnabyddiaeth yr Archwiliwr o’r achosion lle defnyddiodd Celsius adneuon cwsmeriaid newydd yn uniongyrchol i ariannu tynnu cwsmeriaid yn ôl yn rhestr gynhwysfawr na chynhwysfawr o’r holl drafodion ar gyfer pob cyfnod amser,” meddai Pillay.

Mae archwilwyr methdaliad yn rhoi rhagolwg cyfreithiol annibynnol i'r llysoedd a'r credydwyr ar fethiannau cwmni methdalwr.

Ni ymatebodd Celsius ar unwaith i gais am sylw. 

© 2023 The Block Crypto, Inc. Cedwir pob hawl. Darperir yr erthygl hon at ddibenion gwybodaeth yn unig. Ni chynigir na bwriedir ei ddefnyddio fel cyngor cyfreithiol, treth, buddsoddiad, ariannol neu gyngor arall.