Mae stociau sglodion wedi cael reid greulon yn 2022. Mae'r tablau wedi troi ar sector sy'n arbennig o sensitif i feiciau; ar ôl gweld twf aruthrol yn ystod y pandemig, ac er gwaethaf y prinder sglodion byd-eang, mae'r galw sy'n lleihau wedi gweld llawer yn y segment yn cael ei daro'n galed. Ffactor mewn rhai prisiadau uchel, economi sy'n arafu ac ofnau am ddirwasgiad llawn a'r canlyniad yw bod y SOX (y prif fynegai Lled-ddargludyddion) wedi gostwng 38% y flwyddyn hyd yma.
Wedi dweud hynny, mae yna lawer o gwmnïau da yn gweithredu yn y gofod y mae eu cyfrannau bellach ar lefelau isel iawn. Mewn gwirionedd, Rosenblatt Securities' Hans Mosesmann, un o brif ddadansoddwyr ac arbenigwyr Wall Street ar bob mater sglodion, yn meddwl y bydd rhai enwau yn y sector yn gwthio'n llawer uwch dros y misoedd nesaf.
Felly, gadewch i ni edrych ar ddau o ddewisiadau'r dadansoddwr 5 seren hwn a gweld pam ei fod yn eu gweld mor ddeniadol ar hyn o bryd. Gyda chymorth gan y Cronfa ddata TipRanks, gallwn weld nad yw Mosesmann yn sicr ar ei ben ei hun yn ei safiad bullish; mae'r ddau yn cael eu graddio fel Pryniannau Cryf gan gonsensws y dadansoddwr hefyd.
Technoleg Marvell, Inc. (MRVL)
Byddwn yn dechrau gydag un o bwysau trwm y sector lled-ddargludyddion, Marvell, gwneuthurwr cylchedau integredig. Mae'r cap mawr hwn yn darparu ar gyfer nifer o farchnadoedd terfynol megis canolfannau data, menter, modurol, cwmwl, seilwaith defnyddwyr a chludwyr. Er sawl blwyddyn yn ôl daeth y rhan fwyaf o fusnes y cwmni o'r segment electroneg defnyddwyr, yn dilyn sawl caffaeliad, mae'r mwyafrif bellach yn cael ei gynhyrchu o seilwaith data (canolfan ddata, diwydiannol, modurol, rhwydwaith symudol). Wrth weld 2021, roedd gan y cwmni weithlu o 6,000+, mwy na 10,000 o batentau byd-eang, a refeniw blynyddol o $4.5 biliwn.
Er gwaethaf cael ei effeithio gan gyfyngiadau cyflenwad parhaus, mae'r cludiad refeniw wedi parhau â'i drywydd twf yn 2022, fel yr oedd yn amlwg yn adroddiad chwarterol diweddaraf y cwmni - ar gyfer ail chwarter blwyddyn ariannol 2023 (chwarter Gorffennaf). Cynyddodd y refeniw 41% flwyddyn ar ôl blwyddyn i $1.52 biliwn, sef y lefel uchaf erioed, tra bod y refeniw wedi cynyddu 0.57% flwyddyn ar ôl blwyddyn. Roedd EPS o $0.34 i fyny o'r $XNUMX a gyflwynwyd yn yr un cyfnod y llynedd.
Fodd bynnag, nodwyd rhwystrau yn y gadwyn gyflenwi fel y prif reswm y tu ôl i ragolygon siomedig. Ar gyfer chwarter mis Hydref, arweiniodd Marvell ar gyfer refeniw o $ 1.56 biliwn, yn is na'r $ 1.585 biliwn a ddisgwylir ar Wall Street. Yr un modd, y adj. Roedd EPS o $0.59 yn y pwynt canol, yn brin o gonsensws ar $0.61.
Gwnaeth y farchnad yr hyn y mae'r farchnad yn ei wneud mewn sefyllfaoedd o'r fath ac anfon cyfranddaliadau i lawr wedyn. Ar y cyfan, ym marchnad arth 2022, mae cyfranddaliadau MRVL wedi eillio 45% o'u gwerth.
Nid yw hynny’n bryder i Mosesmann, sy’n parhau i fod yn “bullish” ar ragolygon y cwmni.
“Cyhoeddodd y Prif Swyddog Gweithredol Matt Murphy gyflymiad cryf i chwarter mis Ionawr ac mae’n parhau i fod yn gynyddol fwy bullish ar galendr 2023 wrth i gyfyngiadau cyflenwi leddfu rhywfaint (ni fyddant yn diflannu’n llwyr), ac mae cynhyrchion newydd lluosog a ramp ASIC wedi’u teilwra yn ymddangos (cynyddrannol o $ 400 miliwn a mwy, a $800 miliwn a mwy yn 2024), ”esboniodd Mosesmann. “Mae tîm Matt Murphy wedi llunio peiriant dienyddio o’r radd flaenaf sydd mewn safle strategol i gynyddu cynnwys doler ac ymgysylltiad cwsmeriaid dros y tymor hir.”
Mosesmann yn bullish, yn wir; ynghyd â sgôr Prynu, mae targed pris $125 y dadansoddwr yn gwneud lle i enillion 12 mis o 162%. (I wylio hanes Mosesmann, cliciwch yma)
Mae'r rhan fwyaf yn adleisio teimlad Mosesmann; ac eithrio 3 gwarchodwr ffensys, mae pob un o'r 17 o adolygiadau dadansoddwyr diweddar eraill yn gadarnhaol, sy'n golygu bod y farn gonsensws yma yn Bryniad Cryf. Y targed cyfartalog yw $71.20 a gallai gynhyrchu enillion o ~49% yn y flwyddyn i ddod. (Gweler rhagolwg stoc Marvell ar TipRanks)
Lled-ddargludydd dellt (LSCC)
Nesaf i fyny, mae gennym Lattice Semiconductor, gwneuthurwr araeau gatiau rhaglenadwy maes-pŵer isel (FPGAs). O ystyried eu bod yn cael eu hailgyflunio a bod modd eu rhaglennu i weithredu unrhyw resymeg ddigidol, mae FPGAs yn addas iawn ar gyfer systemau addasol. Ar ôl canolbwyntio ar sawl cynnyrch arall hefyd, dros yr ychydig flynyddoedd diwethaf, mae Lattice wedi gwneud penderfyniad ymwybodol i ganolbwyntio ei egni ar y farchnad FPGA pŵer isel, gyda datganiad cenhadaeth o ddod yn arweinydd rhaglenadwy pŵer isel.
O edrych ar y symudiad cyson ar i fyny yn y casgliad refeniw, mae'n gynllun sy'n ymddangos fel pe bai'n gweithio. Mae gwerthiant wedi bod yn tyfu'n gyson dros yr ychydig flynyddoedd diwethaf. Dangosodd y set ddiweddaraf o ganlyniadau - ar gyfer F2Q22 - $161.37 miliwn ar y llinell uchaf, cynnydd o 28.2% flwyddyn ar ôl blwyddyn. Ar y gwaelod, traddododd y cwmni adj. EPS o $0.42, hefyd i fyny o'r $0.25 a gyflwynwyd yn yr un chwarter y llynedd. Roedd y ddau ganlyniad hefyd uwchlaw disgwyliadau dadansoddwyr.
Hyd yn oed yn well, yn groes i'r duedd ar gyfer rhybuddion o arafu, disgwylir i refeniw ar gyfer Ch3 fod rhwng $161 miliwn a $171 miliwn; dim ond $161.43 miliwn oedd yr amcangyfrif consensws.
Fodd bynnag, nid yw'r cyfranddaliadau wedi bod yn imiwn i amodau cyffredinol y farchnad, ac maent wedi cilio ~29% ers troad y flwyddyn.
Serch hynny, dyma'r math o berfformiad y mae Mosesmann yn canu clodydd y cwmni.
“Cyflawnodd Lattice guriad a chodiad cryf arall ar gyfer 2Q22 er gwaethaf gwendid yn y Defnyddiwr (8% o werthiant), wedi’i ysgogi gan fomentwm mewn Cyfathrebu/Cyfrifiadura a Diwydiannol/ Modurol. Mae cymysgedd llawer cyfoethocach o gynhyrchion Nexus, cyfraddau atodi S / W uwch, ac enillion cyfranddaliadau mewn FPGAs bach yn gyrru ymylon uchaf a gros, ”meddai’r dadansoddwr. “Mae FCF bellach ar lefel drawiadol o 28% yn dyst i lwyddiant y tîm A a recriwtiwyd Jim Anderson yn 2017/18. Rydym yn gweld Lattice mewn sefyllfa unigryw fel yr unig chwaraewr FPGA sy'n arloesi mewn FPGA's haen ganol fach, ac sydd ar ddod, mewn cyfnod newydd o aflonyddwch AI sy'n gofyn am gyfuniad o raglenadwyedd, pŵer isel, llwythi gwaith data-ganolog uchel cyfochrog, ac amser cyflymach i wneud hynny. gofynion y farchnad.”
Nid yw'n syndod, felly, fod Mosesmann yn graddio Lattice yn rhannu Prynu, gyda chefnogaeth targed pris $95. Y goblygiadau i fuddsoddwyr? Tua 73% o'r lefelau presennol.
A beth am weddill y Stryd? Mae'r rhan fwyaf ar fwrdd y llong hefyd; mae'r graddfeydd yn torri i lawr fel 6 i 1 o blaid Buys over Holds, a'r cyfan yn arwain at sgôr consensws Prynu Cryf. Mae'r rhagolwg yn galw am enillion blwyddyn o ~37%, o ystyried mai'r targed cyfartalog yw $75.17. (Gweler rhagolwg stoc Lattice Semiconductor ar TipRanks)
I ddod o hyd i syniadau da ar gyfer masnachu stociau sglodion ar brisiadau deniadol, ewch i TipRanks' Stociau Gorau i'w Prynu, teclyn sydd newydd ei lansio sy'n uno holl fewnwelediadau ecwiti TipRanks.
Ymwadiad: Barn y dadansoddwr dan sylw yn unig yw'r farn a fynegir yn yr erthygl hon. Bwriedir i'r cynnwys gael ei ddefnyddio at ddibenion gwybodaeth yn unig. Mae'n bwysig iawn gwneud eich dadansoddiad eich hun cyn gwneud unrhyw fuddsoddiad.
Ffynhonnell: https://finance.yahoo.com/news/chips-down-not-2-strong-170105130.html