Barn: Mae'r ffyniant sglodion drosodd yn debygol, wrth i Micron ddweud ei fod mewn 'dirywiad'

“Mae yna wyntiau blaen sy’n ymwneud â galw defnyddwyr a rhestr eiddo yn effeithio ar y diwydiant ac o ganlyniad ein rhagolygon cyllidol ar gyfer Ch4,” meddai Prif Weithredwr Micron, Sanjay Mehrotra, wrth ddadansoddwyr ddydd Iau.

Yn gynharach yn y dydd, nododd gwneuthurwr cof mynediad hap deinamig (DRAM) a sglodion NAND refeniw trydydd chwarter o $ 8.64 biliwn, yn unol â'r targed gyda rhagamcanion dadansoddwyr, ond y rhagolygon a'r sylwadau am weddill y diwydiant technoleg sy'n defnyddio sglodion y cwmni oedd craidd y rhan fwyaf o gwestiynau ar alwad cynhadledd ôl-enillion y cwmni.

“Disgwylir bellach i werthiant unedau PC ostwng bron i 10% flwyddyn ar ôl blwyddyn o’r gwerthiannau uned cryf iawn yng nghalendr 2021,” meddai Mehrotra wrth ddadansoddwyr. “Mae hyn yn cymharu â rhagolwg diwydiant a chwsmer o werthiannau unedau PC calendr-2022 gweddol wastad ar ddechrau’r flwyddyn galendr hon.” Mae cyfrifiaduron personol yn ddefnyddwyr mawr o DRAMs, ac maent yn defnyddio mwy o gof fesul system, yn enwedig Macs ag Apple Inc.
AAPL,
-1.80%
prosesydd M1 newydd.

Ond mae marchnadoedd yn cael eu heffeithio gan wendid mewn gwariant defnyddwyr yn Tsieina oherwydd cloeon COVID, rhyfel Rwseg-Wcráin a chwyddiant cynyddol.

Gweler hefyd: Mae McConnell yn bygwth scuttle bil sy'n cynnwys $ 52 biliwn ar gyfer gwneuthurwyr sglodion yr Unol Daleithiau

Yn ogystal, dywedodd Mehrotra fod y galw am ffonau smart hefyd yn gostwng, a rhagamcanodd Micron y bydd nifer yr unedau ffôn clyfar yn gostwng o un digid canol flwyddyn ar ôl blwyddyn yng nghalendr 2022, ymhell islaw disgwyliadau'r diwydiant yn gynharach ym mlwyddyn twf canrannol canol un digid. .

Dywedodd Micron, mewn ymateb, y bydd yn torri rhywfaint o'i wariant cyfalaf ar offer waffer fab, yr offer y mae cwmnïau lled-ddargludyddion yn ei ddefnyddio i wneud wafferi mewn cyfleusterau saernïo, ar gyfer cyllidol 2023. “Rydym nawr yn disgwyl i'n cyfarpar capex waffer fab cyllidol 2023 dirywiad flwyddyn ar ôl blwyddyn, ”meddai Mehrotra.

Mae galw menter a chyfrifiadura cwmwl yn parhau i fod yn gryf, meddai swyddogion gweithredol Micron, ond fe ychwanegon nhw eu bod yn gweld rhai cwsmeriaid menter eisiau tynnu rhywfaint o'u rhestr cof a storio yn ôl, oherwydd prinder cydrannau eraill a'r amgylchedd macro-economaidd.

Soniodd Mehrortra hyd yn oed am y gair “dirywiad,” gan ddweud y byddai Micron yn dod allan o’r arafu mewn sefyllfa well: “Rydyn ni mewn sefyllfa dda i ddod i’r amlwg yn gryfach ar ochr arall y dirywiad hwn, felly rydyn ni’n gweithredu’n dda mewn gwirionedd, gan weithio’n agos gyda’n cwsmeriaid i ddeall y tueddiadau galw diweddaraf a gwahanol segmentau marchnad derfynol, ac addasu ein cynlluniau yn ôl yr angen ac mor gyflym ag y gallwn.”

Dywedodd y cwmni ei fod yn credu y bydd cyflenwad a galw yn ôl yn gytbwys - neu y bydd twf yn ailddechrau - rywbryd yn 2023, ond nid oedd swyddogion gweithredol yn fwy penodol.

Dywedodd dadansoddwr Piper / Sandler, Harsh Kumar, mewn nodyn byr ar ôl yr alwad “Rydym yn amau ​​​​bod y gwaelod yn debygol o ddigwydd yn chwarter Chwefror neu Fai 2023.

“Mater arall a grybwyllwyd gan Micron oedd y lefelau stocrestr uwch ymhlith cwsmeriaid cwmwl, ond mae rheolwyr yn parhau i weld tueddiadau cryf yn y farchnad derfynol hon. Rydyn ni’n teimlo bod hyn yn rhywbeth y dylai buddsoddwyr ei wylio yn y dyfodol agos,” ychwanegodd.

Gostyngodd cyfranddaliadau Micron yn sydyn ar ôl i’r datganiad enillion daro’r gwifrau, ond daeth ei gyfranddaliadau’n ôl, gan gau’r sesiwn ar ôl oriau i ffwrdd o ddim ond 1.4%, i $54.50. Roedd rhai dadansoddwyr wedi bod yn rhagweld diwedd posibl y ffyniant sglodion pandemig, ac y gallai arweiniad Micron siomi buddsoddwyr.

Yn wir, efallai bod y dirywiad eisoes wedi dechrau. Y cwestiwn yn awr yw, a fydd yn troi o gwmpas y flwyddyn nesaf mewn gwirionedd, ac a fydd yn un byrhoedlog?