Barn: Mae eich oddi ar y ramp ar gyfer bondiau I yn dod i fyny yn fuan os gwnaethoch brynu'r gwarantau ar gyfer eu cynnyrch suddlon o 9.6%

Mae cyfanswm yr elw ar I-bonds yn cynnwys dwy ran—cyfradd sefydlog sydd wedi’i gosod ar adeg prynu a chyfradd wedi’i haddasu gan chwyddiant sy’n ailosod bob chwe mis, ym mis Tachwedd a mis Mai. Mae’r gyfradd sefydlog wedi bod yn 0% ers mis Mai 2020. Ond gan fod y rhan wedi’i haddasu ar gyfer chwyddiant yn gysylltiedig â’r Mynegai Prisiau Defnyddwyr (CPI), fe welwch ragolygon o beth fydd yr un nesaf cyn gynted â chanol mis Hydref. Dangosodd yr adroddiad diweddaraf fod chwyddiant yn 8.3%, bedair gwaith yn uwch na tharged uchaf y Gronfa Ffederal.

Wrth edrych ar niferoedd a gyhoeddwyd eisoes, mae David Enna, sylfaenydd TipsWatch.com, gwefan sy'n olrhain gwarantau a ddiogelir gan chwyddiant, yn rhagweld y bydd y gyfran amrywiol o fformiwla I-bondiau wedi'i haddasu ar gyfer chwyddiant tua 6.3%, ac yn debygol o ddisgyn i 3.5% yn y pen draw. Mae Enna hefyd yn gweld siawns fain y bydd y Trysorlys yn cynyddu'r gyfradd sefydlog uwchlaw 0%, a fyddai'n eu gwneud yn fwy deniadol yn y tymor hir.  

Heidiodd y rhan fwyaf o arian newydd i fondiau I ddiwedd 2021 a dechrau 2022 pan ddringodd cyfraddau i ledaeniad rhagorol o gymharu â chyfrifon cynilo, Treasurys
TMUBMUSD01Y,
4.005%
a hyd yn oed AWGRYMIADAU. Tarodd gwerthiannau bron i $5 biliwn ym mis Mai 2022, o'i gymharu ag ychydig dros $1 biliwn y flwyddyn flaenorol. Arhosodd adbryniadau yn wastad.

Rheolau I-bond ar werthu 

Pan fyddwch chi'n prynu I-bonds, rydych chi wedi'ch cloi i mewn am o leiaf blwyddyn, felly os gwnaethoch chi brynu'n gynnar yn 2022, ni allwch chi feddwl am werthu eto. Os ydych chi eisoes wedi mynd y tu hwnt i'r cap $10,000 fesul unigolyn, ni allwch chi hefyd brynu mwy pan fydd y gyfradd yn ailosod ym mis Tachwedd, a bydd yn rhaid i chi aros tan fis Ionawr. 

Os byddwch yn gwerthu I-bonds ar ôl y flwyddyn gyntaf ond cyn pum mlynedd, byddwch yn colli tri mis o'r taliad llog. Felly pe baech chi'n prynu mor gynnar â mis Hydref 2021, byddech chi'n gymwys i werthu, ond efallai yr hoffech chi feddwl ddwywaith. 

“Os nad oes angen yr arian arnoch chi, dylech chi ddal ati am y tro,” meddai Enna. 

Mae hynny oherwydd bod y gyfradd a gawsoch pan wnaethoch chi brynu wedi'i chario drosodd am chwe mis, yna wedi'i dilyn gan y gyfradd a gyhoeddwyd ym mis Tachwedd 2021, ac rydych newydd ddechrau cronni llog ar y gyfradd chwemisol o 9.62%. Byddwch am aros am o leiaf dri mis i mewn i'ch cylch cyfraddau nesaf, gan dybio ei fod yn is, i wneud y mwyaf o'ch enillion. 

Mae rhai cleientiaid wedi gofyn i Kyle McBrien, cynllunydd ariannol yn Betterment, a yw'n werth chweil i ysgol bondiau I, fel y gallech. Cryno ddisgiau neu Drysorau, a'u trosglwyddo wrth i gyfraddau newid.

“Maen nhw'n ei weld bron fel cyfartaledd cost doler, ond mae'n rhaid i mi barhau i'w hatgoffa, nid yw'r cyfraddau hyn wedi'u cloi i mewn, felly rydyn ni'n mynd i ailedrych ar y penderfyniad bob blwyddyn,” meddai McBrien. 

Bydd llawer yn dibynnu ar yr hyn sy'n digwydd gyda'r economi a marchnadoedd stoc
SPX,
+ 2.64%.
Ar ryw adeg yn 2023, gall cyfraddau I-bond symud a dod yn is na buddsoddiadau incwm sefydlog eraill. Os ydych chi'n chwilio am gynnyrch, dyna fyddai eich ciw i anelu at y drws. 

Y nifer yr ydych yn chwilio amdano i gyfateb neu guro yw'r gyfradd ar TIPS neu filiau Trysorlys sy'n llai na 15 mis, neu gryno ddisgiau. Ar $10,000, nid ydych chi'n siarad cymaint â hynny mewn arian oer - dim ond $1 yw'r gwahaniaeth o 100% o'r cynnyrch, wedi'r cyfan. Ond gyda'r buddsoddiadau eraill sydd heb gap, gallai newid o 1% fod yn swm doler mawr. Ac felly pan fydd I-bonds yn croesi'r dewisiadau eraill ar y ffordd i lawr, yna “bydd pawb sy'n pentyrru ymlaen yn gwerthu,” meddai Enna. 

Ymdrechion i godi'r cap I-bond

Dyna lle mae’r cap $10,000 ar I-bonds yn cyfyngu, oherwydd “mae hynny fel gwall talgrynnu i bobl sydd â modd,” meddai Dennis Nolte, cynllunydd ariannol ardystiedig yn Orlando, Fla. 

Dau Seneddwr yn ddiweddar cynnig bil i codi'r cap mewn cyfnod o chwyddiant uchel i $30,000, o ble y daeth 2003 2008 i.

“Mae pobol America yn sgrialu am ffyrdd o amddiffyn eu henillion rhag chwyddiant rhemp. Mae bondiau I yn un opsiwn y dylai defnyddwyr allu ei drosoli,” meddai Sen Deb Fischer, Gweriniaethwr o Nebraska, mewn datganiad ar y cyd â'r Seneddwr Mark Warner, Democrat o Virginia. 

O ystyried na all y rhan fwyaf o deuluoedd sy'n gweithio fforddio $400 am deiar car wedi'i chwythu, mae'n annhebygol y byddent yn defnyddio capiau uwch a fyddai'n cloi eu harian am flwyddyn. Ar ben arall y sbectrwm cyfoeth, efallai na fydd hyd yn oed cap o $30,000 yn ddigon. Ond dosbarth canol ymddeol yn elwa o ddewis arian parod a ddiogelir gan chwyddiant.

“Cadwedigaeth cyfalaf yw'r gwir reswm mae'r rhan fwyaf o bobl yn prynu bondiau I,” meddai Enna. 

Am y tro, mae'r rhan fwyaf o weithwyr proffesiynol ariannol yn dal i weld bondiau I fel bargen dda ac mae'r gyfradd nesaf a gyhoeddir, er ei bod yn is, yn dal yn debygol o fod yn well na'r dewisiadau incwm sefydlog amgen. Maent yn ffordd dda o amrywio'ch portffolio a'ch atodiad eich cronfa argyfwng. 

Fel bonws, mae'r TreasuryDirect.gov gwefan, sef yr unig ffordd i brynu'r bondiau hyn yn electronig, newydd lansio ailwampio ei rhyngwyneb hynafol a dryslyd. Felly peidiwch â chyfrif I-bonds allan eto ... ond yn fuan.