Elw O'r Ffyniant Lithiwm Gyda'r Stociau Hyn

Mae cynnydd cerbydau trydan wedi cael effaith ddofn ar nifer o ddiwydiannau. Mae'r newid o hylosgi mewnol i EVs yn golygu y bydd y galw am olew a nwy yn lleihau dros amser, yn ogystal â'r galw am rai o'r rhannau o gerbydau hylosgi mewnol nad oes eu hangen mwyach gyda EVs, megis yr injan, trenau gyrru ac allyriadau.

Yn ogystal â lleihau'r galw mewn rhai meysydd, mae'r diwydiant cerbydau trydan cynyddol yn gweld y galw am gynhyrchion arbenigol o'r blaen - megis lithiwm - yn cynyddu i lefelau nas gwelwyd o'r blaen. Mae dirywiad graddol hylosgi mewnol, a'r cynnydd cymesur o gerbydau trydan, yn cynhyrchu galw am lithiwm a deunyddiau eraill sy'n cyfoethogi'r cwmnïau sy'n mwyngloddio'r deunyddiau crai hynny.

Gadewch i ni edrych ar dri stoc mwyngloddio lithiwm sydd mewn sefyllfa dda ar gyfer galw lithiwm yn y dyfodol, ond sydd hefyd yn talu difidendau rheolaidd i gyfranddalwyr.

Mwyngloddio Lithiwm yn Fyd-eang

Mae lithiwm yn adnodd naturiol sydd i'w gael mewn ychydig o leoedd yn y byd yn unig. Mae'r mwynau yn elfen hanfodol o gynhyrchu batri, ac o ystyried bod y galw am batris yn cynyddu'n aruthrol yn fyd-eang oherwydd y cynnydd mewn cerbydau trydan, mae lithiwm wedi dod i sylw amlwg yn ystod y blynyddoedd diwethaf.

Gellir cloddio am lithiwm mewn tair ffordd, ond dim ond dwy sy'n hyfyw yn fasnachol ar hyn o bryd. Yn gyntaf, gellir cloddio lithiwm o ddyddodion heli mewn dŵr daear. Mae'r dull hwn yn gyfyngedig yn bennaf i Dde America, gan nad yw'n gyffredin mewn rhannau eraill o'r byd. Yn ail, gellir cloddio lithiwm o graig galed, sy'n cael ei ffurfio pan fydd magma o lafa yn llifo'n oer ac yn caledu. Mae'r dull hwn yn fwy cyffredin. Yn drydydd, mae lithiwm yn bresennol mewn clai mewn rhai rhannau o'r byd, ond ni ddarganfuwyd bod y dull hwn yn fasnachol hyfyw eto.

Mae proses gloddio lithiwm yn bwysig oherwydd mae hynny'n golygu mai dim ond rhai ardaloedd o'r byd sydd â mynediad i lithiwm hyd yn oed, heb sôn am y gallu i'w gloddio mewn symiau mawr. Mae hynny'n helpu i egluro pam mae cynhyrchu mwyngloddio yn eithaf cryno, fel y mae cronfeydd wrth gefn byd-eang. Mae nwyddau fel olew neu aur yn dueddol o fod â chyflenwad mawr mewn amrywiaeth o leoedd ledled y byd, gyda llawer o gwmnïau'n cyrchu'r nwyddau hynny. Mae lithiwm yn grynodedig iawn, sy'n golygu bod gan rai cwmnïau ddylanwad rhy fawr, ac felly, bwysigrwydd i fuddsoddwyr.

Mae Awstralia yn cynnwys mwy na hanner y cronfeydd wrth gefn hysbys yn y byd o lithiwm, a dyma'r ail gynhyrchydd mwyaf o lithiwm yn flynyddol, y tu ôl i Chile. Y wlad honno sydd â'r cyfanswm wrth gefn lithiwm ail-fwyaf, tua hanner lefel Awstralia. Oherwydd hyn, dim ond 11 o fwyngloddiau ledled y byd sy'n cyfrif am bron i 100% o gyfanswm cynhyrchu lithiwm.

Eich Rhamant Cemegol?

Ein stoc gyntaf yw Albemarle Corp. (ALB), cwmni sy'n datblygu, cynhyrchu a marchnata cemegau arbenigol ledled y byd. Mae'r cwmni'n gweithredu tair rhan: Lithiwm, Bromin, a Chatalyddion. Mae'r segment Lithiwm yn cynnig gwahanol gynhyrchion sy'n seiliedig ar lithiwm i'w defnyddio wrth gynhyrchu batri, a dyna'r rheswm pam mae Albemarle yn stoc y credwn y gall elwa o'r ffyniant lithiwm. Mae gan Albemarle fusnesau eraill hefyd, felly nid yw'n chwarae pur ar lithiwm. Fodd bynnag, mae lithiwm wedi gweld refeniw Albemarle yn ffrwydro'n uwch, oherwydd dylai 2023 gynhyrchu tua threblu'r refeniw a oedd gan Albemarle yn 2021.

Sefydlwyd y cwmni ym 1887, dylai gynhyrchu tua $7.2 biliwn mewn refeniw eleni, ac mae ganddo gap marchnad o $33 biliwn. Mae hynny'n golygu mai Albemarle yw'r cwmni lithiwm mwyaf yn y byd yn ôl cap marchnad.

Credwn y gall Albemarle, er gwaethaf ei dwf trawiadol eisoes, barhau i gynyddu enillion ar 7.5% yn flynyddol hyd y gellir rhagweld. Dylai refeniw esgyn i mewn i 2023, ond nodwn y bydd y cwmni'n cyrraedd nenfwd o ran cynhyrchu, ac felly, refeniw. Yn ogystal, mae costau'n parhau i godi, ac ni ellir disgwyl i'r ymchwydd cychwynnol mewn prisiau lithiwm gael ei ailadrodd.

Mae gan y cwmni rediad cynnydd difidend deniadol iawn o 27 mlynedd, ac mae'n codi'r taliad ar gyfradd gref, yn gyffredinol. Mae hynny'n golygu bod Albemarle yn stoc twf difidend cadarn, ond nodwn fod y cynnyrch yn fach iawn ar ddim ond 0.6%. Er bod y cynnyrch hwn yn anneniadol, mae gan y cwmni ragolygon twf difidend cryf wrth symud ymlaen.

Drama Lithiwm De America

Ein stoc nesaf yw Sociedad Quimica y Minera de Chile SA (SQM), cwmni sy'n cynhyrchu ac yn dosbarthu maetholion planhigion arbenigol, ïodin a'i ddeilliadau, lithiwm a'i ddeilliadau, yn ogystal â chemegau eraill a chynhyrchion cysylltiedig. Fel Albemarle, mae Sociedad Quimica yn gwmni amrywiol, ac felly, nid yn chwarae pur ar lithiwm. Fodd bynnag, mae Sociedad Quimica wedi elwa i gyd yr un fath o'r ffyniant lithiwm, a disgwyliwn i hynny barhau.

Sefydlwyd y cwmni ym 1968, ac mae wedi'i leoli yn Chile, sy'n cynnwys cronfa wrth gefn lithiwm ail-fwyaf y byd. Mae refeniw o bron i $11 biliwn eleni fwy na phedair gwaith yr hyn ydoedd yn 2021 oherwydd y ffyniant lithiwm.

Nid ydym yn disgwyl i’r math hwnnw o dwf barhau, yn amlwg, ond dylai sylfaen refeniw’r cwmni aros yn eithaf uchel bron i $11 biliwn hyd y gellir rhagweld.

Nid oes gan Sociedad Quimica rediad cynnydd difidend i siarad amdano, ond mae hynny oherwydd ei fod yn talu difidend amrywiol yn seiliedig ar enillion a llif arian y flwyddyn honno. Ar gyfer 2022, er enghraifft, cyfanswm y difidendau a ddatganwyd ar gyfer ADRs yr UD yw $7.64 y cyfranddaliad. Mae hynny'n dda ar gyfer cynnyrch o bron i 8% ar y pris cyfranddaliadau cyfredol. Er bod difidendau'r dyfodol yn dibynnu ar enillion, credwn fod Sociedad Quimica yn debygol o fod yn elw uchel hyd y gellir ei ragweld.

Ewch i Lawr ar gyfer Lithiwm a Difidendau

Ein trydydd stoc yw Mineral Resources Ltd. (MALRF), cwmni sy'n gweithredu busnes gwasanaethau mwyngloddio a mwyngloddio amrywiol wedi'i leoli yn Awstralia. Mae gan y cwmni lawer o linellau busnes sydd y tu allan i lithiwm, ond fel y lleill yn y rhestr hon, y gydran batri sy'n dominyddu busnes y cwmni y dyddiau hyn.

Sefydlwyd y cwmni ym 1993, dylai gynhyrchu tua $4.3 biliwn mewn refeniw eleni, bron i ddwbl lefel 2021. Disgwyliwn i refeniw dyfu'n gryf eto'r flwyddyn nesaf cyn gwastatáu, yn debyg i Sociedad Quimica.

Hefyd fel Sociedad Quimica, mae Mineral Resources yn talu difidend amrywiol. Cyfanswm y difidendau y llynedd oedd $2.04 y cyfranddaliad, a dim ond $0.68 oedd difidend eleni. Mae'n amhosibl rhagweld yr hyn y bydd y cwmni'n ei dalu o flwyddyn i flwyddyn, ond disgwyliwn i'r difidend aros hyd y gellir ei ragweld o ystyried y rhagolygon twf sydd gan y cwmni, yn enwedig os yw prisio lithiwm yn parhau'n gryf.

Thoughts Terfynol

Mae'r cynnydd mewn EVs wedi creu galw aruthrol yn eithaf sydyn am rai cyfansoddion, gyda lithiwm ar frig y rhestr. O ystyried y crynodiad o weithrediadau mwyngloddio lithiwm, nid oes llawer o gwmnïau a fydd yn elwa ar alw ffyniant EV am lithiwm.

Rydym yn gweld Albemarle, Sociedad Quimica, ac Mineral Resources fel tair stoc sydd nid yn unig â maint a graddfa enfawr, ond rhagolygon twf da, a'r parodrwydd a'r gallu i ddychwelyd cyfalaf i gyfranddalwyr trwy ddifidendau.