Bondiau Cynilo Cyfres I: Yr Hyn y Mae Darllenwyr Am Ei Wybod

I fod yn sicr, nid oes unrhyw fuddsoddiad yn berffaith i bawb. Ond mae gan fondiau cyfres I gynifer o nodweddion deniadol eu bod yn cynrychioli cyfle buddsoddi “hollol wych”, meddai

Burton Malkiel,

awdur y clasur buddsoddi “A Random Walk Down Wall Street.”

Felly, dyma atebion i rai o'r cwestiynau darllenwyr hynny yn ogystal ag ymholiadau eraill a allai fod gan fuddsoddwyr am y bondiau. 

Os byddaf yn prynu'r bondiau cynilo Cyfres I hyn, beth yw'r isafswm amser sydd gennyf i'w dal?

O leiaf blwyddyn. Os na allwch fforddio cloi unrhyw arian am o leiaf mor hir â hynny, nid yw'r bondiau hyn ar eich cyfer chi. Ond os gallwch, cofiwch y gallant barhau i ennill llog am 30 mlynedd, neu hyd nes y byddwch yn penderfynu eu cyfnewid, pa un bynnag ddaw gyntaf. Os byddwch yn eu hadbrynu cyn pum mlynedd, byddwch yn colli llog am y tri mis blaenorol. “Er enghraifft, os byddwch yn cyfnewid bond I ar ôl 18 mis, byddwch yn cael y 15 mis cyntaf o log,” dywed gwefan y Trysorlys.

Os ydw i'n prynu nawr, ydw i'n sicr o gael y gyfradd honno o 9.62% cyhyd ag y byddaf yn dal y bondiau?

Dim ond y gyfradd flynyddol gychwynnol ar fondiau I newydd a werthir o fis Mai i fis Hydref eleni yw'r gyfradd 9.62% honno. Mae’r gyfradd honno “yn cael ei chymhwyso i’r 6 mis ar ôl i’r pryniant gael ei wneud,” meddai safle’r Trysorlys. “Er enghraifft, os ydych chi'n prynu bond I ar 1 Gorffennaf, 2022, byddai'r 9.62% yn cael ei gymhwyso trwy Ionawr 1, 2023. Mae llog yn cael ei gymhlethu bob hanner blwyddyn.”

Mae'r Trysorlys yn ailosod y gyfradd bob chwe mis yn seiliedig ar fformiwla sy'n gysylltiedig â chwyddiant. Gan nad oes neb yn gwybod yn union beth fydd yn digwydd o ran chwyddiant, ni wyddom heddiw beth fydd y gyfradd gychwynnol newydd yn dechrau ym mis Tachwedd.

“Mae diweddariadau cyfradd yn effeithio ar fondiau newydd a bondiau a gyhoeddwyd yn flaenorol,” meddai llefarydd ar ran y Trysorlys. “Mae’r gyfradd llog gyfansawdd sy’n berthnasol i fond cynilo Cyfres I yn cael ei diweddaru bob chwe mis o’r adeg pan gyhoeddir y bond nes bod y bond yn aeddfedu.” Am ragor o fanylion ar sut mae'r bondiau'n ennill llog, gweler y Safle'r Trysorlys.

A oes cyfyngiadau ar faint o'r bondiau hyn y caniateir i mi eu prynu bob blwyddyn?

Oes. Y terfyn blynyddol yw $10,000 y pen, yn ôl y Trysorlys. Gallwch brynu'r bondiau ar ffurf electronig oddi wrth Treasurydirect.gov, a gallwch hefyd brynu hyd at $5,000 ychwanegol y flwyddyn mewn bondiau papur I drwy ddefnyddio eich ad-daliad treth incwm ffederal. Hefyd, mae llawer o fuddsoddwyr yn prynu bondiau Cyfres I nid yn unig drostynt eu hunain ond hefyd fel anrhegion i berthnasau, ffrindiau ac eraill.

Os prynwch nhw fel anrheg, mae swm y pryniant “yn cyfrif tuag at derfyn blynyddol y derbynnydd, nid y rhoddwr,” meddai’r Trysorlys. Pan ofynnwyd iddo a allai’r terfynau gael eu codi, atebodd llefarydd y Trysorlys: “Nid oes cynnig dan ystyriaeth a fyddai’n codi’r cap.” 

Prynais $10,000 o fondiau Cyfres I yn hwyr y llynedd. Oes rhaid i mi aros tan 12 mis o'r diwrnod y prynais nhw i brynu mwy? Neu a allaf brynu mwy unrhyw bryd eleni?

Does dim rhaid i chi aros 12 mis. Gallwch brynu mwy ar unrhyw adeg yn ystod 2022. “Mae'r terfyn prynu blynyddol yn berthnasol ar sail blwyddyn galendr ac yn ailosod ar Ionawr 1,” yn ôl llefarydd ar ran y Trysorlys.

Yn gyffredinol, mae cyfraddau llog wedi codi'n sylweddol. A allai gwerth y bondiau hyn ostwng yn is na'm pris prynu?

Dywed y Trysorlys na all gwerth eich bondiau I fyth fod yn llai na'r hyn a daloch amdanynt: “Ni all y gyfradd llog fynd yn is na sero ac ni all gwerth adbrynu eich bondiau I ostwng.”

Beth yw'r manteision treth pwysicaf gyda bondiau cynilo?

Mae incwm llog ar fondiau cynilo wedi'i eithrio rhag holl drethi incwm y wladwriaeth a lleol. Gall hynny fod yn atyniad pwysig i lawer o fuddsoddwyr incwm uwch mewn ardaloedd treth uchel, megis California a Dinas Efrog Newydd. (Ond nid oes gan rai taleithiau, gan gynnwys Florida, Texas, Washington a Nevada, dreth incwm y wladwriaeth.) Mae'r Sefydliad Treth wedi manylion am drethi'r wladwriaeth.  

Efallai y bydd rhan neu'r cyfan o'r llog hefyd yn cael ei eithrio o dreth incwm ffederal, ond dim ond o dan rai amgylchiadau. “Defnyddio'r arian ar gyfer addysg uwch Gall eich cadw rhag talu treth incwm ffederal ar eich llog,” yn ôl y Trysorlys. Ond mae cyfyngiadau pwysig, megis maint eich incwm, a phrint mân arall. Mae'r trothwyon incwm fel arfer yn newid bob blwyddyn. Am fanylion, gw Ffurflen IRS 8815.

Nodwedd ddeniadol arall a allai beri syndod i rai trethdalwyr: Mae gan ddeiliaid bond hyblygrwydd wrth benderfynu pryd i adrodd am yr incwm llog. Mae’r rhan fwyaf o drethdalwyr yn dewis gohirio adrodd ar y llog nes eu bod yn ffeilio ffurflen dreth incwm ffederal am y flwyddyn y maent yn derbyn “beth yw gwerth y bond, gan gynnwys y llog,” meddai’r Trysorlys. Ond mae opsiwn arall: Rhowch wybod am y llog bob blwyddyn, a allai fod yn gam call i rywun sydd ag ychydig neu ddim incwm trethadwy.

 Am ragor o wybodaeth, gweler atebion TreasuryDirect i cwestiynau a atebir yn aml.

Ar wahân, gofynnodd darllenydd gwestiwn am ddosraniadau elusennol cymwysedig, neu QCDs, techneg treth-glyfar a ddefnyddir gan lawer o fuddsoddwyr hŷn i roi i elusen o gyfrif ymddeol unigol traddodiadol. Yn benodol, roedd y darllenydd eisiau gwybod a all trethdalwyr sy'n gwneud dosbarthiad elusennol cymwys ac sy'n gymwys i eithrio'r swm cyfan o incwm ddidynnu'r trosglwyddiad hwnnw ar eu ffurflen dreth incwm ffederal fel rhodd elusennol.

Yr ateb: Na. “Ni allwch hawlio didyniad cyfraniad elusennol ar gyfer unrhyw QCD nad yw wedi'i gynnwys yn eich incwm,” dywed yr IRS yng Nghyhoeddiad 590-B.

Serch hynny, gall y dechneg hon fod yn werthfawr o hyd i lawer o drethdalwyr hŷn am sawl rheswm. Mae QCD fel arfer yn caniatáu i fuddsoddwyr 70½ neu hŷn drosglwyddo cymaint â $100,000 bob blwyddyn yn uniongyrchol o'r IRA i elusen gymwysedig heb orfod talu treth ar unrhyw ran o'r trosglwyddiad hwnnw. Os caiff ei wneud yn gywir a'ch bod yn 72 neu'n hŷn, mae'r trosglwyddiad hwn yn cyfrif tuag at beth bynnag yw eich dosbarthiad gofynnol ar gyfer y flwyddyn honno. Hefyd, nid yw hyd yn oed yn cael ei gynnwys yn eich incwm gros wedi'i addasu, sy'n rhif pwysig a all effeithio ar lawer o eitemau eraill ar eich ffurflen dreth.

Rhybudd: Nid yw cronfeydd a gynghorir gan roddwr yn cael eu hystyried yn elusennau cymwys at y diben hwn. 

Ysgrifenydd yn California yw Mr. Bu gynt yn golofnydd Adroddiad Treth The Wall Street Journal. Anfonwch sylwadau a chwestiynau treth i [e-bost wedi'i warchod].