Y 5 Brenhinoedd Difidend Mwyaf

Mae Dividend Kings yn grŵp dethol sydd wedi cynyddu difidendau ers dros 50 mlynedd; ar hyn o bryd dim ond 39 o stociau sy'n bodloni'r statws elitaidd hwn. Bob Ciura, golygydd yn Difidend Cadarn a chyfrannwr i MoneyShow.com wedi adolygu pob un o’r “Brenhinoedd” ac yn amlygu’r 5 stoc sy’n cynhyrchu uchaf yn y grŵp.

Yn gyffredinol, mae stociau gofal iechyd yn ddeniadol i fuddsoddwyr incwm, oherwydd eu cynnyrch difidend uwch na'r cyfartaledd a thwf difidend dibynadwy. Mae'r prif gwmnïau gofal iechyd yr Unol Daleithiau yn hoffi AbbVie Inc. (ABBV) yn cynhyrchu llif arian enfawr bob blwyddyn, hyd yn oed yn ystod dirwasgiadau, sy'n caniatáu iddynt gynyddu eu difidendau yn rheolaidd.

Bydd stociau gofal iechyd fel AbbVie hefyd yn elwa o boblogaeth yr UD sy'n heneiddio, a ddylai ddod â thwf parhaus dros y tymor hir. O ganlyniad, mae AbbVie yn un o'n Brenhinoedd Difidend sydd ar y brig heddiw.

Mae AbbVie yn gwmni biotechnoleg sy'n canolbwyntio ar ddatblygu cyffuriau ar gyfer imiwnoleg, oncoleg a firoleg. Cafodd ei nyddu i ffwrdd gan Labordai Abbott (ABT) yn 2013. Gan fynd yn ôl i'w ddyddiau fel is-gwmni i Abbott, mae AbbVie wedi cynyddu ei ddifidend am 50 mlynedd yn olynol.

Mae'r cwmni wedi cynhyrchu twf trawiadol yn 2021. Roedd refeniw pedwerydd chwarter o $14.9 biliwn yn cynrychioli cynnydd o 7% flwyddyn ar ôl blwyddyn. Cafodd refeniw effaith gadarnhaol gan dwf iach o gynhyrchion newydd. Cynyddodd enillion fesul cyfran o $3.31 13% gan guro amcangyfrifon dadansoddwyr.

Rhoddodd AbbVie arweiniad cryf hefyd ar gyfer y flwyddyn i ddod. Mae'r rheolwyr yn disgwyl EPS wedi'i addasu mewn ystod o $14.00 - $14.20 ar gyfer 2022, a fyddai'n cynrychioli blwyddyn arall o dwf sylweddol i'r cwmni.

Mae rhywfaint o bryder ynghylch dyfodol twf AbbVie, gan fod ei gynnyrch blaenllaw Humira ar fin wynebu diwedd patent yn yr Unol Daleithiau yn 2023. Mae dod i ben patent yn risg fawr i gwmnïau fferyllol. Yn wir, mae rheolwyr AbbVie yn disgwyl i werthiannau ostwng yn 2023, ond mae'r cwmni'n hyderus y bydd yn dychwelyd i dwf cadarnhaol yn 2024.

Er gwaethaf yr her a achosir gan golli unigrwydd ar Humira, credwn fod gan AbbVie botensial twf hirdymor. Mae gan AbbVie ddigon o dwf ar y gweill, yn yr arfaeth ei hun yn ogystal â thrwy gynhyrchion a gaffaelwyd.

Yn gyntaf, mae ymchwil a datblygu AbbVie ei hun wedi cynhyrchu rhaglenni mawr fel Skyrizi a Rinvoq y rhagwelir y byddant yn cynhyrchu refeniw cyfun o fwy na $15 biliwn erbyn canol y degawd hwn, ac na fyddant yn cyrraedd y gwerthiannau brig tan ddechrau'r 2030au.

Mae AbbVie hefyd wedi caffael dros y blynyddoedd i helpu i gryfhau ei bortffolio. Y caffaeliad mawr mwyaf diweddar oedd cymryd drosodd $63 biliwn o Allergan, wedi darparu portffolio estheteg o ansawdd uchel i AbbVie, dan arweiniad Botox Cosmetic, sydd â nod masnach ac nad yw'n wynebu unrhyw batent yn dod i ben.

Mae AbbVie yn stoc difidend apelgar nid yn unig am ei gynnyrch difidend sylweddol o 3.9%, yn ogystal â'i dwf difidend. Mae AbbVie wedi cynhyrchu twf EPS blynyddol o 15% ers sgil-gynhyrchiad Abbott. Mae wedi dilyn yr un peth trwy godi ei ddifidend ar gyflymder ymosodol. Yn ôl y cwmni, mae AbbVie wedi cynyddu ei ddifidend chwarterol o fwy na 250% ers 2013.

Mae cynnyrch cyfredol AbbVie o 3.9% yn gynnyrch cymharol uchel ymhlith stociau gofal iechyd. Ac, mae bron i deirgwaith cynnyrch cyfartalog y Mynegai S&P 500. Felly, oherwydd ei gynnyrch difidend uchel a'i botensial twf cryf, rydym yn ystyried AbbVie fel y Brenin Difidend gorau.

Cwmni Dal Nwy Naturiol Gogledd-orllewin (NWN) yw'r pedwerydd Brenin Difidend sy'n cynhyrchu uchaf ar hyn o bryd, gyda chynnyrch cyfredol ychydig yn uwch na 4%. Mae hwn yn gynnyrch deniadol iawn, o ystyried mai dim ond ~500% ar gyfartaledd yw cynnyrch Mynegai S&P 1.3.

Mae Nwy Naturiol Gogledd-orllewin yn stoc cynnyrch uchel gyda lefel uchel iawn o ddiogelwch difidend. Oherwydd bod y cwmni'n gweithredu yn y sector cyfleustodau, mae ganddo ffrwd refeniw ac elw bron yn warantedig bob blwyddyn. Mae taliad difidend diogel NW Natural a'i gynnyrch uchel yn ei wneud yn stoc difidend apelgar i fuddsoddwyr incwm gwrth risg.

Mae NW Natural yn gwmni cyfleustodau nwy naturiol a sefydlwyd ym 1859. Mae'n gwasanaethu mwy na 760,000 o gwsmeriaid heddiw, yn bennaf yn y Gogledd-orllewin Môr Tawel. Mae NW Natural yn gwmni cymharol fach, gyda chap marchnad o ddim ond $1.4 biliwn, gan wneud ei rediad difidend hir yn llawer mwy trawiadol.

Roedd 2021 yn flwyddyn arall o broffidioldeb cyson a thwf cadarn i NW Natural. Yn y trydydd chwarter, cynyddodd refeniw 8.7% flwyddyn ar ôl blwyddyn. Cynyddodd incwm net 55% i $1.24 y cyfranddaliad am naw mis cyntaf 2021. Dywedodd y cwmni hefyd ei fod wedi ychwanegu bron i 12,000 o fetrau nwy naturiol dros y 12 mis diwethaf.

Mae twf yn y dyfodol yn debygol o fod yn gymedrol ar gyfer NW Natural. Gan fod cyfleustodau'n cael eu rheoleiddio'n fawr, nid yw'r cwmni'n rheoli ei brisio a'i elw. Fodd bynnag, yn gyfnewid am hyn, mae cyfleustodau a reoleiddir iawn fel NW Natural yn mwynhau lefel ragweladwy o enillion a thwf.

Serch hynny, dylai'r cwmni reoli twf enillion un digid isel, a ddylai ganiatáu ar gyfer codiadau difidend blynyddol. Bydd twf yn deillio o gynnydd mewn prisiau cymeradwy a chaffaeliad parhaus cwsmeriaid. Mae gan NW Natural hefyd fusnes cyfleustodau dŵr a fydd yn darparu ychydig o dwf.

Fel cyfleustodau, nid yw NW Natural yn debygol o gynhyrchu twf uchel. Fodd bynnag, mae buddion buddsoddi mewn stociau cyfleustodau yn daliad difidend sicr iawn, gyda lle i gynyddu difidendau hyd yn oed yn ystod dirwasgiadau.

Mae'r rheswm dros y diogelwch difidend hwn yn syml - bydd angen danfon nwy i'w cartrefi ar ddefnyddwyr bob amser, hyd yn oed pan fydd economi'r UD yn mynd i ddirywiad. O ganlyniad, mae stociau cyfleustodau ymhlith y stociau difidend mwyaf diogel.

Yn y cyfamser, mae NW Natural yn disgwyl EPS mewn ystod o $2.40 a $2.60 ar gyfer 2021. Gyda thaliad difidend blynyddol cyfredol o $1.93 y cyfranddaliad, mae gan NW Natural gymhareb talu difidend rhagamcanol o 77%. Mae hyn yn uwch na llawer o stociau eraill ond nid yw'n gwbl anarferol ar gyfer stoc cyfleustodau. Ac mae'n gadael digon o le ar gyfer codiadau difidend bach bob blwyddyn.

Mae gan y cwmni un o'r cofnodion hiraf o gynnydd difidend yn y farchnad stoc gyfan. Mae NW Natural wedi codi ei ddifidend am 66 mlynedd yn olynol.

Cyfranddaliadau gwneuthurwr cydrannau dodrefn Leggett & Platt (LEG) wedi tanberfformio'n sylweddol ym Mynegai S&P 500. Er i'r S&P gynhyrchu cyfanswm enillion o 15% yn y flwyddyn ddiwethaf, mae cyfrannau'r LEG wedi gostwng 4% yn yr amser hwnnw.

Mae'r gostyngiad ym mhris cyfranddaliadau wedi codi cynnyrch difidend Leggett & Platt yn uwch na 4%. O ganlyniad, Leggett & Platt yw un o'r Brenhinoedd Difidend sy'n cynhyrchu orau ar hyn o bryd.

Ond yn nodweddiadol nid yw Brenhinoedd Difidend o ansawdd uchel fel Leggett & Platt yn parhau i gael eu tanbrisio yn hir. Credwn fod gan Leggett & Platt botensial twf hirdymor, ac yn y pen draw bydd y cwmni'n gwella o bwysau chwyddiant.

Mae Leggett & Platt yn ddylunydd, gwneuthurwr a dosbarthwr cynhyrchion peirianyddol. Mae'r rhan fwyaf o'i fusnes yn canolbwyntio ar gyflenwi dodrefn. Mae'r cwmni'n gweithredu mewn tair rhan: Cynhyrchion Gwasarn, Cynhyrchion Arbenigol, a Dodrefn, Lloriau a Chynhyrchion Tecstilau.

Mae'r cwmni'n cynhyrchu amrywiaeth eang o gynhyrchion, gan gynnwys gwiail dur, cemegau ewyn ac ychwanegion, gwelyau addasadwy, peiriannau gwnïo a chwiltio, pecynnu matres, cefnogaeth meingefnol ar gyfer seddi modurol, silindrau hydrolig peirianyddol, caledwedd symud ar gyfer soffas a chadeiriau lledorwedd, ymhlith eraill.

Roedd 2021 yn flwyddyn heriol i Leggett & Platt. Mae chwyddiant wedi cynyddu yn yr Unol Daleithiau, sydd wedi effeithio'n negyddol ar elw'r cwmni wrth i'w gostau gynyddu ar draws y busnes. Fodd bynnag, mae Leggett & Platt yn parhau i weithredu er gwaethaf y pwysau chwyddiant.

Ym mhedwerydd chwarter 2021, cyrhaeddodd gwerthiannau record chwarterol o $1.333 biliwn, i fyny 13% o'r un chwarter y llynedd. Arweiniodd costau cynyddol at ostyngiad bach mewn enillion, ond arhosodd y cwmni'n broffidiol iawn gydag EPS o $0.77 am y chwarter.

Am y flwyddyn gyfan, cynhyrchodd Leggett & Platt y gwerthiant uchaf erioed o $5.073 biliwn, cynnydd o 19% o 2020. Tyfodd EPS wedi'i addasu o $2.78 o'r flwyddyn flaenorol, gan ddangos gallu unigryw'r cwmni i dyfu EPS hyd yn oed yn ystod cyfnodau chwyddiant.

Mae adenillion disgwyliedig ar gyfer stoc yn cynnwys twf ei enillion yn y dyfodol, unrhyw ddifidendau a delir i gyfranddalwyr, ac effaith lluosrif prisio sy’n codi neu’n dirywio. Yn ein barn ni, bydd Leggett & Platt yn cynhyrchu enillion disgwyliedig dros 10% y flwyddyn dros y pum mlynedd nesaf.

Credwn fod y cwmni'n gallu cynhyrchu twf EPS blynyddol o 5%. Yn ogystal, mae gan y stoc gynnyrch difidend cyfredol o 4.3%. Yn olaf, credwn fod y stoc yn cael ei thanbrisio'n sylweddol.

Yn seiliedig ar EPS rhagamcanol o $2.85 (pwynt canol arweiniad cwmni) ar gyfer 2022, mae stoc LEG yn masnachu am gymhareb P/E ymlaen o 13.8; ein hamcangyfrif gwerth teg ar gyfer stoc LEG yw P/E o 16. Credwn fod hwn yn werth teg gwell o lawer ar gyfer busnes o ansawdd uchel fel LEG.

Felly, disgwylir i gyfanswm yr enillion amcangyfrifedig fod yn fwy na 12% y flwyddyn ar gyfer stoc LEG. Nid yn unig y mae LEG yn un o'r Brenhinoedd Difidend sy'n cynhyrchu orau, mae hefyd yn un o'n safleoedd uchaf o ran yr enillion disgwyliedig.

Mae stociau tybaco fel arfer yn cynnig cynnyrch difidend uchel. Gall rhai dethol hefyd godi eu difidendau bob blwyddyn. Er nad yw tybaco bellach yn ddiwydiant twf, mae'r prif gynhyrchwyr yn dal i fod yn broffidiol iawn gyda llif arian cryf. Mae hyn yn caniatáu iddynt ddosbarthu taliad difidend uchel i gyfranddalwyr.

Cyffredinol Corp. (UVV) wedi cynyddu ei ddifidend am 50 mlynedd yn olynol, gan ei wneud yn Frenin Difidend. Nid yw'n stoc twf difidend; mae'r cwmni fel arfer yn cyhoeddi codiadau bach yn y digidau sengl isel ar sail canran bob blwyddyn. Fodd bynnag, gallai buddsoddwyr sydd â diddordeb yn bennaf mewn incwm difidend uchel ganfod stoc Universal yn apelio.

Universal Corporation yw'r allforiwr a mewnforiwr tybaco dail mwyaf yn y byd. Y prynwr a'r prosesydd cyfanwerthu tybaco sy'n gweithredu rhwng ffermydd a'r cwmnïau sy'n gweithgynhyrchu sigaréts, tybaco pibell, a sigarau. Sefydlwyd Universal Corporation ym 1886 ac mae ei bencadlys yn Richmond, Virginia.

Mae'r cwmni wedi cychwyn yn dda i'r flwyddyn gyfredol. Yn y chwarter cyllidol diweddaraf, cynhyrchodd y cwmni refeniw o $450 miliwn, i fyny 22% o chwarter y flwyddyn flaenorol. Tyfodd refeniw 16% yn ystod hanner cyntaf y flwyddyn ariannol gyfredol, gan gyrraedd $800 miliwn oherwydd cymysgedd cynnyrch cryfach.

Cyfanswm enillion wedi'u haddasu fesul cyfranddaliad Universal oedd $0.66 yn ystod yr ail chwarter. Cododd hyn enillion H1 fesul cyfran Universal i $0.96.

Mae Universal Corporation yn gweithredu mewn diwydiant sydd wedi gweld ei anterth ac sydd wedi dirywio ers blynyddoedd lawer. Ar yr un pryd, nid oes angen gwariant cyfalaf sylweddol, sy'n arwain at lif arian rhydd cymharol uchel. Mae hyn wedi galluogi'r cwmni i godi ei ddifidend bob blwyddyn.

Mae stoc cyffredinol yn apelio am incwm ar yr wyneb, oherwydd y cynnyrch o 5.7%. Mae hyn yn cymharu'n ffafriol iawn â'r Mynegai S&P 500, sydd ar gyfartaledd yn cynhyrchu 1.4%. Fodd bynnag, dylai buddsoddwyr bob amser edrych o dan y cwfl fel petai, i benderfynu a yw taliad difidend stoc yn ddiogel.

Ar y naill law, mae cymhareb talu Universal yn eithaf uchel, sef 71% a ddisgwylir ar gyfer 2022. Ar y llaw arall, disgwylir i'r gymhareb dalu ostwng o'r uchafbwynt blaenorol o 87% yn 2020. Ac, mae Universal wedi codi ei ddifidend am 50 yn olynol mlynedd. Mae hyn ei hun yn arwydd bod gan y cwmni'r gallu i gynhyrchu digon o lif arian i dalu'r difidend, gyda chodiad bach bob blwyddyn.

Ni ddylai buddsoddwyr ddisgwyl llawer o enillion na thwf difidend i'r cwmni wrth symud ymlaen. Ond gall buddsoddwyr incwm ganfod stoc Universal yn ddeniadol oherwydd ei gynnyrch difidend uchel.

Cawr tybaco Grŵp Altria (MO) yw'r Brenhinoedd Difidend sy'n cynhyrchu uchaf. Mae Altria yn gweithredu mewn diwydiant sy'n dirywio. Mae gwerthiant sigaréts wedi gostwng yn raddol yn yr Unol Daleithiau dros y degawdau diwethaf. Ond mae Altria wedi cynnal lefel uchel o broffidioldeb a llif arian, diolch i gynnydd cyson mewn prisiau a gwariant cyfalaf is. Mae cynnyrch difidend 7% Altria a chynnydd cyson o ran difidendau yn ei wneud yn stoc ddeniadol i fuddsoddwyr incwm.

Sefydlwyd Altria Group ym 1847. Heddiw, mae'n gawr styffylau defnyddwyr. Mae'n gwerthu brand sigaréts Marlboro yn yr Unol Daleithiau. Mae hefyd yn cynhyrchu brandiau di-fwg, gan gynnwys Skoal a Copenhagen. Mae gan Altria hefyd gyfran berchnogaeth o 10% yn y cawr cwrw byd-eang Anheuser Busch InBev (BUD).

Fel sy'n nodweddiadol o lawer o gwmnïau tybaco, mae Altria yn parhau i bostio twf cyson. Ym mhedwerydd chwarter 2021, cynyddodd refeniw cynnyrch mwg 2.3% flwyddyn ar ôl blwyddyn. Gostyngodd y refeniw net cyffredinol 0.8% i $6.3 biliwn oherwydd refeniw gwin is. Fodd bynnag, tyfodd Altria ei enillion wedi'u haddasu fesul cyfran 10% oherwydd rheolaethau treuliau ac adbrynu cyfranddaliadau. Adbrynodd y cwmni 15.5 miliwn o gyfranddaliadau am bris cyfartalog o $45.40 sef cyfanswm o $703 miliwn.

Ar gyfer 2022, mae Altria yn disgwyl cynhyrchu canllaw EPS gwanedig blwyddyn lawn i $4.79 i $4.93. Mae hyn yn golygu y bydd 2022 yn flwyddyn broffidiol iawn arall i'r cwmni, a fydd yn tanio ei ddifidendau.

Mae Altria yn archwilio sawl llwybr ar gyfer twf yn y dyfodol, y tu allan i dybaco. Mae'r cwmni'n berchen ar betiau ecwiti mawr yn Juul, gwneuthurwr a dosbarthwr cynhyrchion anweddu, yn ogystal â chwmni canabis Grŵp Cronos (CRON). Gallai arallgyfeirio i gategorïau cynnyrch newydd helpu i roi hwb i dwf Altria.

Mae gan hanes hir Altria o dwf difidend lawer i'w wneud â'i fanteision cystadleuol, sef cryfder ei frand a'i ddarbodion maint yn bennaf. Mae ei frand blaenllaw Marlboro yn hawlio cyfran o dros 40% o'r farchnad adwerthu yn yr Unol Daleithiau. Mae hyn yn rhoi llawer iawn o bŵer prisio i Altria, sy'n arwain at gyfradd twf refeniw cyson.

Ar yr un pryd, gall Altria gadw ei dreuliau'n isel, gan arwain at elw uchel a llif arian. Mae Altria yn defnyddio cyfran sylweddol o'i lif arian i brynu cyfranddaliadau yn ôl, sy'n hwb ychwanegol i dwf enillion fesul cyfran.

Dyma sut y gall Altria barhau i godi ei ddifidend bob blwyddyn, hyd yn oed tra bod y diwydiant ehangach yn ei chael hi'n anodd. Mae gan Altria hefyd bolisi difidend clir, sef dosbarthu 80% o'i enillion wedi'u haddasu fesul cyfran bob blwyddyn ar ffurf difidendau. Mae hyn yn rhoi darlun cliriach i fuddsoddwyr o beth fydd codiadau difidend yn y dyfodol. Ar y cyfan, mae Altria yn Frenin Difidend deniadol, oherwydd ei gynnyrch o 7% a'i gynnydd blynyddol.

(Datgeliad: Mae'r awdur yn ABBV hir)

Tanysgrifiwch i Difidend Cadarn yma ...