Dyma mae Warren Buffett, 'buddsoddwr mor ddisgrifiedig', yn ei ddweud yw ei 'saws cyfrinachol'

Ac wrth i ddadansoddwyr Wall Street fynd yn dywyll, gyda sôn am barthau marwolaeth buddsoddwyr yn Morgan Stanley, efallai fod rhai defnynnau o ddoethineb gan un o fuddsoddwyr mwyaf dilynedig y byd, wedi cyrraedd ymhen ychydig amser.

Yn Warren Buffett's llythyr blynyddol - mae'n debyg yn un o'i fyrraf erioed, sef 4,455 o eiriau—i Berkshire Hathaway
BRK.A,
+ 0.32%

BRK.B,
+ 0.45%
gyfranddalwyr, mae'n taflu asgwrn i ni meidrolyn yn unig trwy neilltuo rhywfaint o amser ar yr awyr i'r hyn nad yw wedi'i wneud yn iawn.

“Mewn 58 mlynedd o reolaeth Berkshire, nid yw’r rhan fwyaf o’m penderfyniadau dyrannu cyfalaf wedi bod yn well nag felly. Mewn rhai achosion, hefyd, mae symudiadau drwg gennyf i wedi cael eu hachub gan ddosau mawr iawn o lwc. (Cofiwch ein dihangfeydd rhag trychinebau agos yn USAir a Salomon? Yn sicr, gwnaf.)," meddai Buffett.

“Mae ein canlyniadau boddhaol wedi bod yn gynnyrch tua dwsin o benderfyniadau gwirioneddol dda –– byddai hynny tua un bob pum mlynedd –– a mantais a anghofir weithiau sy’n ffafrio buddsoddwyr hirdymor fel Berkshire,” meddai.

Yna aeth Buffett i mewn i rinweddau buddsoddi hirdymor a’r “saws cyfrinachol” sydd wedi gwneud y conglomerate yn eithaf da am yr hyn y maent yn ei wneud. Trafododd Coca-Cola
KO,
+ 0.59%,
un o'i ddaliadau hir-amser, gan nodi bod Berkshire wedi cwblhau pryniant saith mlynedd o'r 400 miliwn o gyfranddaliadau hynny ym mis Awst 1994.

“Cyfanswm y gost oedd $1.3 biliwn - swm ystyrlon iawn yn Berkshire. Y difidend arian a gawsom gan Coke
KO,
+ 0.59%
yn 1994 oedd $75 miliwn. Erbyn 2022, roedd y difidend wedi cynyddu i $704 miliwn. Roedd twf yn digwydd bob blwyddyn, yr un mor sicr â phenblwyddi. Y cyfan yr oedd yn ofynnol i Charlie [Munger] a minnau ei wneud oedd arian parod sieciau difidend chwarterol Coke's. Rydyn ni’n disgwyl bod y gwiriadau hynny’n debygol iawn o dyfu,” meddai.

Nododd Buffett fod ei fuddsoddiad Coca-Cola werth $25 biliwn ar ddiwedd 2022, tra bod American Express
AXP,
+ 0.48%,
yr oedd ei ddifidendau blynyddol wedi cynyddu o $41 miliwn i $302 miliwn, bellach yn werth $22 biliwn. "Mae pob daliad bellach yn cyfrif am tua 5% o werth net Berkshire, yn debyg i'w bwysoliad ers talwm,” meddai.

Yna trodd The Sage of Omaha at yr hyn a fyddai wedi digwydd pe bai wedi plygio arian i ased tebyg a oedd newydd gadw ei werth gwreiddiol, dyweder $ 1.3 biliwn i mewn i “fond 30 mlynedd gradd uchel.” Dywedodd y byddai hynny wedi dod i gyfanswm o $80 miliwn o incwm blynyddol heb ei newid - gostyngiad yn y bwced ar gyfer Berkshire.

“Y wers i fuddsoddwyr: Mae'r chwyn yn gwywo o ran arwyddocâd wrth i'r blodau flodeuo. Dros amser, mae'n cymryd ychydig o enillwyr i weithio rhyfeddodau. Ac, ydy, mae'n helpu i ddechrau'n gynnar a byw yn eich 90au hefyd, ”meddai Buffett.

Hefyd: 'Gallwch chi ddysgu llawer gan bobl farw.' Mae Charlie Munger, partner Warren Buffett, 99 oed, yn gwneud buddsoddiad o ddoethineb.

Ar Twitter, dywedodd dadansoddwr buddsoddi eToro, Callie Cox, y dylai buddsoddwyr dalu sylw i'r ffaith bod pum prif ddaliad portffolio Berkshire wedi'u cadw am gyfartaledd o 17 mlynedd. “Am fod y Buffett nesaf? Daliwch ychydig yn hirach, ”meddai ar Twitter.

“Mae Buffett hefyd yn uchel eu cloch ynglŷn â sut y mae’n meddwl bod amser yn fantais gystadleuol. I lawer ohonom, mae buddsoddi fel plannu coeden dderwen. Rydych chi'n hau eich hadau gyda'r ddealltwriaeth na fyddwch chi'n gweld ysgewyll am flynyddoedd oherwydd bod tyfu coeden yn cymryd amser. Fel y gwelwch, mae’r farchnad stoc wedi bod yn enghraifft brin o rywbeth sy’n dod yn fwy sicr gydag amser,” ysgrifennodd hi mewn blogbost yn gynharach y mis hwn.

Er nad dyna’r olygfa hawsaf i’w dal y dyddiau hyn, nododd Cox y byddai deiliad cronfa S&P 500 damcaniaethol, di-ffi am unrhyw gyfnod o 20 mlynedd er 1950, wedi ennill tua 7% y flwyddyn, yn hytrach na cholli arian. “Gwnewch y mathemateg - gall buddsoddi am 20 mlynedd ar gyfradd twf blynyddol o 7% bron i bedair gwaith eich buddsoddiad cychwynnol.”

A dylai buddsoddwyr sydd wedi’u parlysu gan anweithgarwch gofio: “Mae’r S&P 500 wedi mynd trwy 11 dirwasgiad economaidd dros y saith degawd diwethaf, ac eto mae wedi dychwelyd 8% y flwyddyn ar gyfartaledd ers hynny,” meddai Cox.

Darllen: Ydych chi ar fin ymddeol? Dyma sut i drosglwyddo'ch portffolio o dwf i incwm.

Y marchnadoedd

Stociau
DJIA,
+ 1.06%

SPX,
+ 1.15%

COMP,
+ 1.39%
yn uwch, tra bod bond cynnyrch
TMUBMUSD10Y,
3.918%

TMUBMUSD02Y,
4.815%
yn lleddfu yn ôl, fel y ddoler
DXY,
-0.48%
slipiau a phrisiau crai
CL.1,
-0.54%

Brn00,
-0.54%
troi yn is.

Am fwy o ddiweddariadau marchnad ynghyd â syniadau masnach gweithredol ar gyfer stociau, opsiynau a crypto, tanysgrifiwch i MarketDiem gan Investor's Business Daily. Darllenwch hefyd blog marchnadoedd byw MarketWatch i gael y newyddion diweddaraf.

Y wefr

Seagen 
SGEN,
+ 11.66%
stoc i fyny 15% ar ôl a adrodd y Pfizer hwnnw 
PFE,
-0.89%
is yn ôl pob tebyg mewn sgyrsiau i gaffael y biotechnoleg ar gyfer ei therapïau canser wedi'u targedu.

Cyfranddaliadau Li Auto
LI,
+ 0.63%
i fyny dros 4% ar ôl elw gwneuthurwr cerbydau trydan (EV) Tsieina daeth mewn mwy na dwbl yr hyn a ddisgwylid. 

Chevron
CVX,
+ 0.30%,
Petroliwm Occidental
OCSI,
-0.08%,
Mae Coca-Cola , American Express ymhlith wyth cwmni a oedd yn cyfrif Buffett's Berkshire Hathaway fel eu buddsoddwr mwyaf ar ddiwedd 2022. Ond datgelodd y conglomerate ar y penwythnos hefyd Mae enillion gweithredu o 8% yn disgyn oherwydd tanberfformiad gan reilffyrdd. Wrth siarad am, bydd Union Pacific yn chwilio am Brif Swyddog Gweithredol newydd ar ôl pwysau gan gronfa rhagfantoli.

Nid yw'r tymor enillion wedi dod i ben, gyda chanlyniadau i ddod yr wythnos hon gan enwau mawr ym maes manwerthu - Targed
TGT,
+ 1.37%,
Doler Coed
DLTR,
+ 0.50%,
Lowe's
ISEL,
+ 1.95%,
Prynu Gorau
BBY,
+ 0.33%,
ochr yn ochr â meme-hoff berchennog cadwyn ffilm AMC
Pwyllgor Rheoli Asedau,
+ 3.55%.

A: Pa mor fawr yw'r storm mewn meddalwedd cwmwl? Mae Salesforce, Zoom a Snowflake ar fin dweud wrthych.

Gostyngodd archebion nwyddau gwydn Ionawr 4.5%, crebachiad dyfnach na'r disgwyl. Dal i ddod mae mis Ionawr yn aros am werthiannau cartref am 10 am, ac yna sylwadau gan Lywodraethwr Ffed Phillip Jefferson am 10:30 am

Gorau o'r we

'Da ni jest yn gwisgo blancedi': Y tu mewn i ddicter Prydain dros brisiau ynni a'r gweithredu diwydiannol mwyaf ers degawdau

Sut mae'r Swistir curo chwyddiant rhemp mewn mannau eraill.

Un odyssey gweithiwr technoleg segur: 5 mis, 25 o gyfweliadau a 100 o geisiadau am swyddi

Y siart

Dyma un olwg ar ymdrechion banc canolog dros yr ychydig flynyddoedd diwethaf:

Y ticwyr

Dyma'r ticwyr a chwiliwyd fwyaf ar MarketWatch am 6 am:

Darllen ar hap

Gêm bêl-droed Twrcaidd yn troi'n gawod wedi'i stwffio-tegan ar gyfer plant yr effeithiwyd arnynt gan ddaeargryn.

Peidiwch â llanast gyda'r lleianod Kung Fun o Nepal.

Mae Angen Gwybod yn cychwyn yn gynnar ac yn cael ei ddiweddaru tan y gloch agoriadol, ond cofrestru yma i'w ddosbarthu unwaith i'ch blwch e-bost. Bydd y fersiwn e-bost yn cael ei hanfon tua 7:30 am y Dwyrain.

Gwrandewch ar y Podlediad Syniadau Newydd Gorau Mewn Arian gyda gohebydd MarketWatch Charles Passy a'r economegydd Stephanie Kelton