Fe wnaeth cwymp y TerraUSD stablecoin tybiedig fis Mai diwethaf ddileu mwy na $40 biliwn o werth y farchnad a ddelir gan fuddsoddwyr a brynodd i'r stori fod y crëwr Do Hyeong Kwon a'i gwmni Terraform Labs wedi dod o hyd i ffordd newydd o greu peiriant arian gwastadol.
Taflen taliadau ddoe ffeilio yn y llys gan Gomisiwn Gwarantau a Chyfnewid yr Unol Daleithiau oedd yr olwg fanwl gyntaf ar yr hyn a aeth o'i le. Cyflwynodd yr honiadau ddarlun gwahanol iawn i'r un 31-mlwydd-oed Kwon a'i bartneriaid peintio i fuddsoddwyr a chyfryngau'r byd.
Dyma ddadansoddiad o rai o’r canfyddiadau allweddol:
Coin sefydlog ansefydlog
Fe wnaeth Terraform a Kwon gamarwain buddsoddwyr ynghylch sefydlogrwydd TerraUSD (a elwir hefyd yn UST). Cafodd y tocyn ei osod fel stabl algorithmig a ddefnyddiodd fathemateg gymhleth i sicrhau peg 1:1 yn erbyn doler yr UD.
Llithrodd y tocyn oddi ar ei beg ym mis Mai 2021, gan ysgogi panig ymhlith defnyddwyr. Pe na bai’r peg wedi’i adfer yn gyflym, byddai’n “syrnu doom ar gyfer holl ecosystem Terraform,” ysgrifennodd SEC.
Trodd Kwon ”yn gyfrinachol” at drydydd parti, heb ei nodi yn y daflen gyhuddo ond Adroddwyd gan The Block to be Jump Trading, am help. Prynwyd naid “symiau enfawr” o UST i adfer y peg. Cyfeiriwyd at yr ymdrech honno'n gyhoeddus fel buddugoliaeth o alluoedd datganoli a hunan-iachau awtomatig UST, ac arllwysodd buddsoddwyr biliynau o ddoleri yn fwy i'r cynnyrch. Yn y pen draw, elwodd Jump tua $1.3 biliwn o'i berthynas â Terraform, nododd y ffeilio SEC.
Perthnasoedd busnes ffug
Er mwyn cynyddu cyffro yng ngrym y blockchain Terraform, honnodd Kwon a'i dîm fod cwmni taliadau Corea o'r enw Chai yn ei ddefnyddio i setlo miliynau o drafodion. Roedd hynny'n saernïo llwyr, mae'r SEC yn honni.
Sefydlwyd Chai Corporation gan Daniel Shin Hyun-seung, a oedd hefyd yn un o sylfaenwyr Terraform. Eisteddai Kwon ar fwrdd Chai, a rhannodd y ddau gwmni ofod swyddfa a phersonél. Mae awdurdodau Corea, Forkast News, yn ymchwilio i Chai a Shin Adroddwyd ym mis Tachwedd, gan ddyfynnu llefarydd ar ran Chai yn dweud y bydd “Daniel yn cydweithredu’n llawn â’r ymchwiliad parhaus i egluro’r camddealltwriaeth ac i ddatrys y fath ddyfaliadau.”
Gwnaeth Terraform a Kwon “ddatganiadau ffug a chamarweiniol” am gyfranogiad Chai fel rhan o ymdrechion i geisio buddsoddiadau, a hefyd yng nghyfweliadau cyhoeddus Kwon, dywedodd y SEC. Roedd hyn yn cynnwys cyflwyniad dec sleidiau i fuddsoddwr sefydliadol o'r Unol Daleithiau yn sôn am gyflymder ac effeithlonrwydd Chai wrth ddefnyddio'r blockchain Terraform.
Er mwyn twyllo pobl sy'n gwylio'r blockchain Terraform am dystiolaeth o drafodion Chai, rhaglennodd tîm Kwon weinydd i dderbyn a phrosesu data am drafodion byd go iawn Chai gyda masnachwyr Corea, ac yna rhoi cyfarwyddiadau i'r Terraform blockchain i ailadrodd y trafodion hynny fel pe baent yn wreiddiol wedi'i wneud ar y blockchain hwnnw, ysgrifennodd y SEC.
Gwarantau anghofrestredig
Ymosodiad arall yw bod UST a thocynnau eraill sy'n gysylltiedig â Terraform yn warantau anghofrestredig, mae'r corff gwarchod yn honni. Roedd y rhain yn cynnwys yr hyn a elwir yn docynnau wedi'u lapio a grëwyd wrth symud rhwng cadwyni bloc, a hefyd tocynnau drych a gynlluniwyd i ailadrodd symudiadau prisiau soddgyfrannau rhestredig.
Torrodd Terraform reolau gwarantau yr Unol Daleithiau trwy beidio â chofrestru'r cynhyrchion amrywiol hyn, meddai'r SEC.
Yn benodol, dywedodd yr asiantaeth fod pum ased yn “warantau asedau crypto” - tocynnau LUNA, fersiwn o LUNA o’r enw LUNA “lapiedig”, UST, tocynnau MIR, a chyfnewidiadau neu mAssets ar sail diogelwch. Aeth yr SEC trwy'r asedau yn y gŵyn, gan ei gysylltu â gwahanol rannau o Brawf Hawy, achos Goruchaf Lys yr Unol Daleithiau ym 1946 yn ymwneud â llwyni sitrws yn Florida. Mae'r prawf hwnnw wedi'i ddefnyddio dro ar ôl tro gan yr asiantaeth i benderfynu a yw arian cyfred digidol yn warantau.
Efallai y bydd y gŵyn hon yn dod yn rhan fwyaf poblogaidd o unrhyw dreial, gan fod y diwydiant crypto yn sensitif iawn i unrhyw honiad gan y SEC mai gwarantau yw tocynnau. Mewn achosion crypto eraill a ddygwyd gan y SEC, megis y siwt masnachu mewnol yn erbyn cyn-reolwr Coinbase Ishan Wahi, cymdeithasau diwydiant cael interjected i ddadlau nad oes gan y SEC awdurdod gan nad yw tocynnau yn warantau.
Stash cyfrinachol
Mae gan Kwon stash cyfrinachol o fwy na 10,000 bitcoin, honedig ymchwilwyr. Trosglwyddwyd y bitcoin gan Kwon o Terraform ac endidau cysylltiedig i waled hunan-garchar. Ers mis Mai 2022 pan gafodd UST ei dancio, trosglwyddwyd bitcoin o'r waled i fanc Swistir dienw a'i drawsnewid yn fiat. Ers mis Mehefin y llynedd, tynnwyd mwy na $100 miliwn mewn arian fiat o'r banc.
Lleoliad Anhysbys
Ni ymatebodd Do Kwon i gais am sylw.
Ffynhonnell: https://www.theblock.co/post/212835/us-investigation-into-do-kwon-and-his-infamous-stablecoin-unveils-several-new-revelations?utm_source=rss&utm_medium=rss