Nid yw Will Bowron yn meddwl llawer am ymddeoliad. Mae'r dyn 32 oed o Birmingham, Ala., Yn brysur gyda'i swydd yn rhostiwr coffi a the ei deulu, ei wraig a'i blentyn ifanc, a gyrfa ochr yn ysgrifennu ffuglen trosedd.
Ond pan fydd yn dechrau meddwl am ei ddyfodol, nid yw Bowron yn dychmygu Nawdd Cymdeithasol bod yn unrhyw ran ohono. Mae wedi gweld y penawdau y bydd cronfa ymddiriedolaeth ymddeol $2.8 triliwn y rhaglen yn dod i ben yn 2034, ddegawdau cyn iddo gynllunio i ymddeol. “Nid yw'r mathemateg yn gweithio allan,” meddai Bowron.
“Ar hyn o bryd, mae’r holl arian hwn y mae pawb yn ei dalu yn mynd i’r baby boomers, sy’n ei wario i fwynhau eu bywydau, sy’n iawn,” meddai Bowron, a gyhoeddodd ei nofel gyntaf, Yn wyliadwrus, y gwanwyn diwethaf hwn. “Ond mae wedi gwario arian. Nid arian y byddwn yn ei etifeddu ydyw.”
Mae Bowron fel miliynau o Americanwyr eraill - millennials, yn bennaf - sy'n meddwl mai dim ond cyfran fach o'u hanghenion ymddeol y bydd Nawdd Cymdeithasol yn cwrdd â nhw, os hynny. Roedd bron i hanner y millennials, a ddiffinnir yn nodweddiadol fel y rhai rhwng 26 a 41 oed, yn cytuno â’r datganiad, “Ni fyddaf yn cael dime o’r buddion Nawdd Cymdeithasol yr wyf wedi’u hennill,” yn ôl arolwg barn yn 2022 gan y Nationwide Retirement Institute, yn erbyn 30% o Gen Xers a 15% o baby boomers.
Ac o ystyried heneiddio cyflym y boblogaeth, mae eu pesimistiaeth yn ddealladwy: Am ddegawdau lawer, roedd mwy na thri gweithiwr yn talu trethi FICA ar gyfer pob buddiolwr, ond mae'r nifer hwnnw wedi gostwng i 2.8 a disgwylir iddo ostwng i 2.3 erbyn 2035.
Eto i gyd, mae gweithwyr iau sy'n disgwyl i'r system bensiwn a ddatblygwyd yn ystod y Dirwasgiad Mawr fod wedi darfod yn llwyr erbyn iddynt gyrraedd ymddeoliad yn ôl pob tebyg yn gorddatgan yr achos. Er bod ymddiriedolwyr Nawdd Cymdeithasol yn rhagweld y bydd Cronfa Ymddiriedolaeth Yswiriant Henoed a Goroeswyr yn rhedeg allan o arian mewn 12 mlynedd - talodd y rhaglen fwy nag a gymerodd i mewn am y tro cyntaf y llynedd - mae'n wynebu ansolfedd, nid methdaliad. Oni bai bod y Gyngres yn gweithredu cyn y dyddiad hwnnw, bydd buddion yn cael eu lleihau 23%, gyda threthi cyflogres yn parhau i ariannu'r 77% sy'n weddill o'r buddion a drefnwyd, yn ôl adroddiad diweddaraf ymddiriedolwyr Nawdd Cymdeithasol.
Os na chymerir unrhyw symudiadau ychwanegol i godi arian neu leihau buddion, byddai'r toriad hwnnw'n tyfu'n raddol i 26% erbyn 2095, yn ôl adroddiad gan Wasanaeth Ymchwil y Gyngres. (Mae'n werth nodi bod gan Nawdd Cymdeithasol ddwy gronfa ymddiriedolaeth, un sy'n talu buddion ymddeol ac un llawer llai sy'n talu budd-daliadau anabledd; er y cyfeirir atynt yn aml gyda'i gilydd, mae'r erthygl hon yn canolbwyntio ar yr Ymddiriedolaeth Yswiriant Henoed a Goroeswyr mwy. )
Gallai’r lefel honno o ostyngiad fod yn drychinebus i tua chwarter y derbynwyr sy’n dibynnu ar Nawdd Cymdeithasol am o leiaf 90% o’u hincwm, yn ôl y Ganolfan ar Flaenoriaethau Cyllideb a Pholisi. I bawb ac eithrio'r buddiolwyr mwyaf cefnog, byddai'n achosi rhywfaint o galedi. Er bod y Gyngres yn debygol o gamu i mewn cyn i senario o'r fath ddod i ben, mae'r rhaglen yn dal i wynebu heriau difrifol, a dylai cynilwyr ymddeoliad baratoi ar gyfer rhywfaint o doriadau i fudd-daliadau, trethi uwch, neu newidiadau eraill am y tro cyntaf ers 40 mlynedd.
Gwrthododd Kilolo Kijakazi, comisiynydd dros dro y Weinyddiaeth Nawdd Cymdeithasol Barron's cais am gyfweliad, ond fe ddarparodd ddatganiad: “Mae’n bwysig cryfhau Nawdd Cymdeithasol ar gyfer cenedlaethau’r dyfodol,” meddai, gan ychwanegu y bydd y rhaglen yn effeithio ar 66 miliwn o fuddiolwyr eleni. “Mae’r ymddiriedolwyr yn argymell bod deddfwyr yn mynd i’r afael â’r diffygion rhagamcanol yn y gronfa ymddiriedolaeth mewn modd amserol er mwyn cyflwyno newidiadau angenrheidiol yn raddol.”
Mynd i'r afael â'r Diffyg
Felly, beth sy'n mynd i ddigwydd mewn gwirionedd—a phryd? Dyna'r cwestiwn $2.8 triliwn.
Er y gall y gangen weithredol annog deddfwyr i weithredu, yn y pen draw mater i'r gangen ddeddfwriaethol yw pasio deddf a fydd yn rhoi hwb i'r rhaglen.
Mae'r siawns y bydd y Gyngres yn methu â gwneud hynny yn anghysbell, meddai arbenigwyr, o ystyried faint o bleidleiswyr hŷn sy'n cael rhywfaint neu'r cyfan o'u hincwm ymddeol o'r rhaglen. Nid yw Nawdd Cymdeithasol yn cael ei alw'n drydydd rheilen gwleidyddiaeth America am ddim. “Mae'n annhebygol iawn y bydd y Gyngres yn mynd, 'Eh, c'est la vie,'” meddai Aron Szapiro, pennaeth astudiaethau ymddeol a pholisi cyhoeddus yn Morningstar. Wedi'r cyfan, mae ymddeolwyr yn cael eu hadnabod fel bloc pleidleisio pwerus - ac nid ydyn nhw'n edrych yn ffafriol ar wneuthurwyr deddfau sy'n bygwth eu diogelwch ariannol.
Serch hynny, nid yw rhai arsylwyr yn dileu'r posibilrwydd hwnnw, gan ystyried tagfeydd yn Washington. “Nid yw bellach yn teimlo allan o’r cwestiwn ein bod yn cyrraedd 2034 ac mewn gwirionedd mae’n mynd i ddisbyddiad,” meddai Mike Piper, cyfrifydd cyhoeddus ardystiedig sy’n rhedeg y gyfrifiannell hawlio Nawdd Cymdeithasol Agored.
Pe bai atgyweiriad yn hawdd, byddai wedi digwydd erbyn hyn. Yn lle hynny, bydd mynd i'r afael â'r diffyg yn gofyn am rywfaint o gyfaddawd na welir yn aml ar Capitol Hill. Ni ellir mynd i'r afael â Nawdd Cymdeithasol trwy gymodi, sef y dull y gall y Senedd ei ddefnyddio i basio deddfwriaeth benodol gyda mwyafrif syml, heb y bygythiad o filibuster. A bydd yn cynnwys atebion na fydd yn hawdd eu gwerthu i lawer o gartrefi Americanaidd.
Gallai deddfwyr godi trethi i gynyddu mewnlifoedd, torri buddion i arafu all-lifau, codi'r oedran ymddeol, neu ryw gyfuniad. Efallai y byddan nhw hefyd yn ceisio trwytho rhywfaint o refeniw cyffredinol i'r rhaglen, naill ai trwy fenthyciad neu drosglwyddiad un-amser a fyddai'n ychwanegu at ddyled y wlad, meddai Kathleen Romig, cyfarwyddwr Polisi Nawdd Cymdeithasol ac Anabledd yn y Ganolfan ar Flaenoriaethau Cyllideb a Pholisi . Gan fod toriadau mewn budd-daliadau a chodiadau treth fel arfer yn cael eu cyflwyno'n raddol dros amser, po hiraf y bydd y Gyngres yn aros i weithredu, y mwyaf tebygol y bydd angen ychwanegu refeniw cyffredinol i godi arian cyflym a llenwi'r diffyg, meddai Romig.
Ar yr ochr refeniw, gallai'r Gyngres gynyddu cyfradd y dreth FICA, y dreth gyflogres sy'n ariannu Nawdd Cymdeithasol a Medicare; mae'r 12.4% sy'n mynd i Nawdd Cymdeithasol wedi'i rannu'n gyfartal rhwng cyflogwyr a gweithwyr. Gallai deddfwyr hefyd osod mwy o incwm i’r dreth—y cap presennol yw $147,000 ar gyfer 2022. Mae’r Arlywydd Joe Biden wedi addo peidio â chodi trethi ar unrhyw un sy’n gwneud llai na $400,000, felly un bil i ehangu’r rhaglen, a noddir gan y Cynrychiolydd John Larson (D. , Conn.), yn cynnig adfer y dreth Nawdd Cymdeithasol ar incwm uwch na'r swm hwnnw. Gallai gwleidyddion hefyd orfodi 100% o fudd-daliadau i dreth incwm ffederal, yn lle’r 85% presennol uwchlaw lefelau incwm penodol.
Ar yr ochr budd-daliadau, gallai'r Gyngres gynyddu'r oedran ymddeol llawn, sef yr oedran y byddwch yn derbyn 100% o'r buddion y mae gennych hawl iddynt. Byddai un cynnig yn codi'r oedran ymddeol llawn o 67 i 69. Er nad yw bob amser yn cofrestru fel gostyngiad budd-dal, mae codi'r oedran ymddeol llawn o ddwy flynedd yn arwain at doriad budd oes o 13% ni waeth pryd y mae derbynnydd yn hawlio, dywed Romig .
Dyna un o'r atebion y setlodd deddfwyr arno ym 1983, y tro diwethaf i'r gronfa ymddiriedolaeth wynebu disbyddiad. Mewn cytundeb a drefnwyd gan Lefarydd Democrataidd y Tŷ Tip O'Neill a'r Seneddwr Gweriniaethol Bob Dole, llofnododd yr Arlywydd Ronald Reagan gyfraith a oedd yn cynyddu'r oedran ymddeol llawn yn raddol i 67 o 65. Roedd y newid mor gynyddrannol fel ei fod newydd ddod i ben. dwyn ffrwyth nawr, gyda phobl 62 oed heddiw y cyntaf i gael oedran ymddeol llawn o 67. (Gwnaeth cytundeb 1983 hefyd gyflymu cynnydd yn y gyfradd treth gyflogres a drefnwyd yn flaenorol ac am y tro cyntaf gwnaeth rhai budd-daliadau Nawdd Cymdeithasol yn destun treth incwm ffederal. , ymhlith addasiadau eraill.)
Meddyliwch am Nawdd Cymdeithasol fel tŷ a godwyd yng nghanol y 1930au, meddai Romig. Mae'n strwythurol gadarn, ond mae'r gwaith plymwr ar ei goesau olaf a bydd angen ei atgyweirio er mwyn i'r tŷ fod yn ymarferol yn y tymor hir.
Gwneud Cynllun Wrth Gefn
Bydd unrhyw newidiadau i fuddion y rhaglen bron yn sicr yn eithrio buddiolwyr presennol. Nid oes angen i'r rhai sy'n amau hyn ond darlunio'r adlach y byddai deddfwyr yn ei wynebu pe baent yn torri sieciau cyflog pobl hŷn: byddai grwpiau eirioli a herwyr gwleidyddol yn llenwi'r tonnau awyr â delweddau o Americanwyr hŷn yn paratoi ar gyfer rhoddion pantri bwyd neu'n eistedd i lawr i brydau o graceri a thiwna tun. . Ni ddaeth i hynny yn 1983 oherwydd bod y Gyngres wedi gweithredu; roedd y prif chwaraewyr wedyn yn deall y polion a'r cynnwrf y byddent yn ei wynebu pe bai gwerth sieciau budd-daliadau yn cael eu torri'n sydyn, meddai Eugene Steuerle, cyd-sylfaenydd y Ganolfan Polisi Trethi Trefol-Brookings a chyn ddirprwy ysgrifennydd cynorthwyol y Trysorlys ar gyfer treth dadansoddi.
Mae unrhyw newidiadau i Nawdd Cymdeithasol hefyd yn annhebygol o effeithio ar bobl o fewn tua 10 mlynedd i ymddeoliad. Bydd deddfwyr eisiau rhoi amser i weithwyr addasu eu cynlluniau ymddeol yn unol â hynny. Gan dybio bod y Gyngres yn aros rhyw ddegawd i weithredu, dyfaliad gwybodus fyddai ei bod hi'n debygol nad oes rhaid i unrhyw un sy'n 45 oed a hŷn ar hyn o bryd ofni toriadau, ac mae'n debyg y bydd yn symud ymlaen trwy ymddeoliad gyda buddion fel y'u strwythurwyd ar hyn o bryd.
Mae Piper, 38, eisoes yn gwneud addasiadau. Mae'n cynllunio'n geidwadol ar gyfer toriad budd-dal o 23% yn ei ragamcanion ymddeoliad personol, ac mae'n cynilo mwy i wneud iawn am y gwahaniaeth. Nid yw wedi diystyru prynu blwydd-dal, ond mae'n dweud ei bod yn rhy gynnar i wneud unrhyw gynllunio pendant ynghylch pryniant o'r fath. “Pwy a ŵyr pa gynnyrch fydd ar gael flynyddoedd lawer o nawr?”
I'r rhai sydd eisiau targedau cynilo, byddai angen i ddyn 35 oed sy'n ennill $100,000 y flwyddyn heddiw arbed $33 yr wythnos ychwanegol, wedi'i addasu gan chwyddiant, yn ystod ei yrfa i wneud iawn am leihad oes o 20% mewn Cymdeithasol. Buddion diogelwch, yn ôl adroddiad gan HealthView Services, sy'n darparu data costau gofal iechyd ymddeol ac offer cynllunio ar gyfer y diwydiant gwasanaethau ariannol. Mae’r cyfrifiad yn rhagdybio cyfatebiaeth nodweddiadol o 401(k) gan gyflogwr, 6% o enillion blynyddol yn ystod eu blynyddoedd gwaith, a 5% o enillion blynyddol yn ystod eu blynyddoedd ymddeol, sy’n dechrau yn 67 oed.
Mae rhai cynllunwyr yn cynnal rhagamcanion heb Nawdd Cymdeithasol, dim ond i weld lle byddai eu cleientiaid yn sefyll ar eu pen eu hunain. “Po ieuengaf yw'r cleient, y mwyaf aml y byddan nhw'n dweud, 'Peidiwn â'i gynnwys yn y cynllun,'” meddai Steven B. Goldstein, is-lywydd a phrif swyddog ariannol preifat yn oXYGen Financial. Gwell peidio â chyfrif ar rywbeth nad ydyn nhw'n disgwyl ei gael.
Mae Jake Northrup, cynllunydd ariannol a sylfaenydd Profiad Eich Cyfoeth ym Mryste, RI, yn defnyddio amcangyfrif budd-dal Nawdd Cymdeithasol presennol ei gleientiaid ifanc yn eu modelau ar gyfer y dyfodol. “Mae cymryd na fydd hyn yn tyfu yn y dyfodol yn dybiaeth geidwadol iawn,” meddai. Wedi'r cyfan, cyfrifir eich budd-dal Nawdd Cymdeithasol yn seiliedig ar eich 35 mlynedd ennill uchaf, ac mae llawer o'i gleientiaid yn dal yn eu 30au - fel y mae Northrup ei hun.
Mae pobl iau yn cael eu hysgogi fwy gan annibyniaeth ariannol nag ymddeoliad traddodiadol beth bynnag, meddai Northrup. Nid ydynt yn rhagweld dyrnu allan o swydd cwmni yn 65 oed; maen nhw'n adeiladu'r math o yrfa lle gallant gymysgu teithio ac entrepreneuriaeth, a gweithio ar eu telerau eu hunain cyhyd ag y dymunant. Beth bynnag yw ei ffurf, bydd Nawdd Cymdeithasol yn chwaraewr cefnogol ar y gorau. “Chi sy'n rheoli'r hyn y gallwch chi ei reoli,” meddai Northrup.
I Bowron, milflwyddiant Alabama, mae hynny'n golygu ail-lunio ei ddisgwyliadau ynghylch sut olwg fydd ar ei ymddeoliad - a gobeithio y bydd yr arian y mae wedi'i arbed yn ei 401(k), ei gyfran ym musnes y teulu, ac unrhyw freindaliadau o'i lyfrau. digon i gynnal ei flynyddoedd gwaith post pan ddaw'r amser.
Tra bod llawer o boomers yn ymddeol erbyn 65 ac yn teithio'r byd, mae'n bosibl y bydd ei genhedlaeth yn ymddeol yn 75 ac yn mynd i bysgota yn agos i'w cartref, meddai. “Dw i ddim yn meddwl mai’r ymddeoliad mae’r bobl yn ei fwynhau nawr fydd o gwmpas mewn 30 mlynedd.”
Ysgrifennwch at Elizabeth O'Brien yn [e-bost wedi'i warchod]
Ffynhonnell: https://www.barrons.com/articles/social-security-breaking-point-51662735746?siteid=yhoof2&yptr=yahoo