Mae Big Tech yn Edrych Ymlaen I Q4 A allai fod yn Llin A'r Farchnad Dai'n Oeri

TL; DR

• Nid yw goreuon Silicon Valley wedi cael Q3 gwych, ac mae pethau'n edrych yn waeth ar gyfer C4
• Mae’r sector tai yn parhau i fod yn gryf dros y 12 mis diwethaf, ond mae’n ymddangos ei fod ar ei stop gyda’r gostyngiad misol mwyaf mewn twf ers i gofnodion ddechrau yn 1987.
• Mae buddsoddi thematig, o bosibl, yn opsiwn deniadol iawn
• Y crefftau wythnosol a misol gorau

Tanysgrifio i cylchlythyr Forbes AI i aros yn y ddolen a chael ein mewnwelediadau buddsoddi a gefnogir gan AI, y newyddion diweddaraf a mwy yn cael eu dosbarthu'n uniongyrchol i'ch mewnflwch bob penwythnos.

Digwyddiadau mawr a allai effeithio ar eich portffolio

Mwy o newyddion enillion yr wythnos hon ac nid yw llawer ohono'n dda. Yn wahanol i'r enillion mawr a enillwyd gan y sector bancio yr wythnos diwethaf, mae'r cyfan wedi bod yn ymwneud â thechnoleg y dyddiau diwethaf hyn ac nid yw'r cyhoeddiadau wedi bod yn rhy roslyd.

Bu cwpl o themâu mawr ar draws y cyhoeddiadau gan Meta, Apple, Amazon, Alphabet, Microsoft a Spotify sydd wedi achosi rhai problemau yn Ch3. Rhagwelir y byddant yn gwaethygu wrth dreiglo drosodd i Ch4.

Yr eliffant yn yr ystafell fu cryfder doler yr Unol Daleithiau. Er mai'r farchnad ddomestig yw'r gyfran fwyaf sylweddol o refeniw ar gyfer yr holl gwmnïau technoleg mawr, mae'r refeniw o dramor fel yn Ewrop ac Asia yn dal i fod yn rhan fawr o'u refeniw.

Gyda'r rhan fwyaf o arian cyfred mawr yn disgyn yn erbyn doler yr UD, mae'n golygu israddiad mewn enillion, yn unig ar symudiadau arian cyfred. Mewn rhai achosion mae hyn wedi golygu gostyngiad mewn refeniw i ddigidau dwbl, gydag Apple yn nodi yn eu cyhoeddiad enillion neithiwr ei fod wedi rhoi tolc o 10% yn eu llinell waelod.

Yr ail ffactor mawr yn syml fu gostyngiad yn y galw. Gyda chwyddiant yn parhau ar lefelau uchel a bygythiad dirwasgiad bythol, mae cwmnïau wedi dechrau cwtogi ar eu cyllidebau marchnata. Mae hyn yn taro refeniw hysbysebu, gyda chwmnïau fel Meta a Alphabet yn arbennig o agored i ostyngiad mewn cyfraddau hysbysebu. Yn amlwg, mae defnyddwyr yn tynhau eu gwregysau hefyd.

Mae stociau technoleg wedi cael wythnos anwastad. Nid dim ond y methiannau yn C3 sy'n gyfrifol am hyn, ond yn arbennig oherwydd y canllawiau hynod negyddol ar gyfer C4.

-

Yr wythnos hon hefyd gwelwyd rhyddhau data tai newydd, sy'n dangos bod y cartref cyfartalog yn yr Unol Daleithiau wedi tyfu 13% yn y flwyddyn hyd at fis Awst. Efallai bod hynny'n swnio'n eithaf da, ond y gwir amdani yw ei fod yn dangos arafu eithaf mawr o'r mis blaenorol, pan darodd cyfradd twf 12 mis 15.6%.

Mae'r newid hwn o 2.6% yn cynrychioli'r gostyngiad mwyaf yn y Mynegai Prisiau Cartref S&P CoreLogic Case-Shiller ers iddo gael ei lansio yn ôl yn 1987, sy'n dangos y newid cyflym yr ydym yn ei brofi yn y farchnad eiddo tiriog ar hyn o bryd.

Nid yw'n syndod mawr o ystyried pa mor gyflym y mae cyfraddau wedi bod yn codi. Mae morgeisi newydd bellach yn sylweddol ddrytach nag oeddent dim ond 12 mis yn ôl. Ar ddechrau 2022 roedd y gyfradd morgais 30 mlynedd gyfartalog yn hofran tua 3% ac mae hyn bellach wedi codi i dros 7%. Ar forgais o $300,000 sy'n golygu bod y taliad misol cyfartalog wedi cynyddu o $1,265 i $1,996.

Mae hyn yn debygol o arwain at lefelau is o weithgarwch yn y sector tai. Mae gweithgaredd is yn golygu llai o gystadleuaeth sy'n arwain at lai o gynnydd mewn prisiau a gostyngiadau uwch.

Wedi dweud hynny, mae'n amlwg bod gwahaniaethau mawr ledled y wlad, gyda rhai marchnadoedd yn perfformio'n llawer gwell nag eraill. Y cynnydd mwyaf o un flwyddyn i’r llall fu Miami (+28.6%), Tampa (+28%) a Charlotte (+21.3%) gyda’r cwympiadau mwyaf i’w gweld yn San Francisco (-4.3%), Seattle (-3.9%) ) a San Diego (-2.8%).

Thema uchaf yr wythnos hon o Q.ai

Yn ystod marchnad tarw, gall buddsoddwyr ddewis bron unrhyw beth i fuddsoddi ynddo a byddant yn gwneud enillion. Yn sicr, bydd rhai stociau neu fuddsoddiadau yn gwneud yn well nag eraill, ond mae cyfeiriad y farchnad gyfan yn tueddu i fod i un cyfeiriad. Pan fydd marchnadoedd yn mynd yn frawychus, nid yw hynny'n wir.

Rydym wedi gweld hynny dros yr ychydig wythnosau diwethaf, gyda chyfraddau llog cynyddol sy'n caru bancio a thechnoleg yn ei gasáu. Yn y math hwn o amgylchedd, mae buddsoddi thematig yn gwneud llawer o synnwyr. Er enghraifft, ar hyn o bryd mae amseroedd yn debygol o fod yn anoddach i stociau twf, tra'n caniatáu i stociau gwerth ac ansawdd ddal i fyny yn gymharol dda.

Yn Q.ai, rydym yn pecynnu'r syniad hwn o fuddsoddi thematig trwy ddefnyddio ETFs seiliedig ar ffactorau. Mae yna bum ffactor gwahanol rydyn ni'n eu hystyried, ac mae ein AI yn addasu'r cyfuniad yn awtomatig yn seiliedig ar ei ragamcanion ar gyfer yr wythnos i ddod. Y ffactorau a ddefnyddiwn yw:

-Momentwm: stociau sydd wedi perfformio'n well yn ystod cyfnodau blaenorol (iShares MSCI USA Momentum Factor ETF (MTUM))

-Gwerth: masnachu stociau ar gyfer cymarebau ariannol cymharol rad (iShares MSCI USA Value Factor ETF (VLUE))

-Maint: stociau mewn cwmnïau sydd â chyfalafu marchnad cymharol lai (iShares MSCI USA Size Factor ETF (SIZE))

-Ansawdd: stociau o gwmnïau ag enillion uchel ar gyfalaf a thwf enillion rhagweladwy (iShares MSCI USA Quality Factor ETF (QUAL))

-Anweddolrwydd Isel: stociau sy'n llai sensitif i symudiadau cyffredinol y farchnad, i fyny ac i lawr (iShares MSCI USA Min Volatity ETF (USMV))

Mae pob un o'r ETFs hyn yn buddsoddi mewn cannoedd o gwmnïau sy'n cyfateb i ffactor cysylltiedig yr ETF. Strategaeth wedi'i phweru gan AI, fel un Q.ai Beta Doethach, yn gallu helpu i gynnal arallgyfeirio tra hefyd yn addasu i amodau newidiol y farchnad wrth i ffactorau ddisgyn i mewn ac allan o ffafr.

Syniadau masnach gorau

Dyma rai o'r syniadau gorau y mae ein systemau AI yn eu hargymell ar gyfer yr wythnos a'r mis nesaf.

Green Brick Partners (GRBK) – Mae'r adeiladwr cartref yn un o'n Top Prynu ar gyfer yr wythnos nesaf gyda sgôr B yn ein ffactorau Twf ac Anweddolrwydd Momentwm Isel. Roedd refeniw i fyny 50.5% yn y 12 mis hyd at ddiwedd Mehefin.

Daliadau Meiragtx (MGTX) – Mae therapi genynnau yn un o'n rhai ni Shorts gorau ar gyfer wythnos nesaf gyda'n AI yn rhoi gradd F iddynt mewn Gwerth Ansawdd. Mae enillion fesul cyfran wedi gostwng -8.74% dros y 12 mis diwethaf.

Ynni Consol (CEIX) – Mae'r cynhyrchydd glo yn un o'n Prynu Gorau ar gyfer y mis nesaf gyda gradd A yn ein ffactor Gwerth Ansawdd ac mewn Technegol. Mae enillion fesul cyfran wedi cynyddu 97.55% yn y 12 mis.

Cincor Pharma (CINC) - Mae'r cwmni fferyllol yn un o'n Shorts gorau ar gyfer mis nesaf gyda'n AI yn rhoi F iddynt mewn Anweddolrwydd Momentwm Isel a D mewn Gwerth Ansawdd. Incwm net oedd -$76.14 miliwn yn y 12 mis hyd at fis Mehefin.

Ein AI's Masnach ETF gorau ar gyfer y mis nesaf yw buddsoddi mewn metelau, mwyngloddio, olew crai a'r Almaen ac mewn diwydiannau byr a chapiau bach. Prynu Uchaf yw'r SPDR S&P Metals & Mining ETF, Cronfa Olew Brent yr Unol Daleithiau LP ac iShares MSCI Germany ETF. Siorts Uchaf yw Cronfa SPDR y Sector Dethol Diwydiannol ac ETF Cap Bach Vanguard.

Qbits a gyhoeddwyd yn ddiweddar

Eisiau dysgu mwy am fuddsoddi neu hogi eich gwybodaeth bresennol? Qai yn cyhoeddi Qbits ar ein Canolfan Ddysgu, lle gallwch ddiffinio termau buddsoddi, dadbacio cysyniadau ariannol ac i fyny eich lefel sgiliau.

Mae Qbits yn cynnwys buddsoddi treuliadwy, byrbrydau gyda'r bwriad o dorri i lawr cysyniadau cymhleth mewn Saesneg clir.

Edrychwch ar rai o'n diweddaraf yma:

Bydd pob tanysgrifiwr cylchlythyr yn derbyn a Bonws arwyddo $ 100 pan fyddant yn adneuo $100 neu fwy.