Mae cwmnïau cychwyn crypto yn chwilio am fanciau newydd wrth i Silvergate, SVB a Signature gau eu drysau

Mercwri, Brex a Banc Cwsmeriaid yw rhai o'r enwau sy'n cael eu batio o gwmpas i sylfaenwyr crypto sydd bellach yn cael eu gadael yn sgrialu i ddod o hyd i wasanaethau bancio amgen yn dilyn cwymp Silvergate, Silicon Valley Bank (SVB) a Signature - tri phartner bancio crypto amlwg.

Mae hyd yn oed sylfaenwyr crypto sydd â phartneriaethau bancio cyfan yn cael eu gadael yn cwestiynu eu perthnasoedd ar ôl gweld tranc cyflym SVB, dewis bancio o'r radd flaenaf ar gyfer busnesau newydd â chefnogaeth menter a buddsoddwyr menter fel ei gilydd. Dechreuodd helynt fragu yr wythnos diwethaf pan oedd buddsoddwyr wedi'u hysbïo gan symudiadau SVB i ychwanegu at ei fantolen cynghorir eu cwmnïau portffolio i dynnu arian.

Erbyn dydd Gwener, roedd y banc ar gau gan reoleiddwyr. Dilynodd Signature Bank ddau ddiwrnod yn ddiweddarach. Er y bydd adneuwyr fod gwneud cyfan, tcauodd Signature a Silvergate Bank, a bu'n rhaid hefyd ymlacio gweithrediadau yr wythnos diwethaf o ganlyniad i redeg banc, yn creu goblygiadau difrifol i crypto, dywedodd un buddsoddwr menter mewn cwmni buddsoddi crypto blaenllaw. 

“Mae opsiynau bancio yn yr Unol Daleithiau yn mynd yn denau ar gyfer prosiectau yn y gofod,” medden nhw, gan ychwanegu’n syml nad yw “yn newyddion da.” Mae hynny'n ei roi'n ysgafn. 

Pwynt tagu gweithrediad 2.0

Mae'r buddsoddwr hwnnw'n annog cwmnïau portffolio i ychwanegu o leiaf un banc ychwanegol i'r gymysgedd, ond efallai y byddai'n haws dweud na gwneud dod o hyd i un.

Ers diwedd y llynedd, mae rheoleiddwyr yr Unol Daleithiau wedi camu i fyny camau rheoleiddiol tuag at gwmnïau crypto, yn enwedig y rhai sy'n gysylltiedig â gwasanaethau bancio, p'un a yw'n gyhoeddwyr stablecoin fel Paxos neu fanciau asedau digidol fel Custodia. Buddsoddwr menter Nic Carter galwadau mae'r “gweithrediad yn tagu pwynt 2.0,” sy'n cyfeirio at wrthdaro cydlynol ar crypto trwy'r diwydiant bancio. 

“Fis yn ôl, roedd yn bwynt tagu - banciau yn digalonni rhag cyffwrdd â crypto, nawr mae'n ... decapitation,” Dywedodd Carter ar Twitter. “Mae pob banc pro-crypto wedi’i gau.” 

Mae George Bousis, cyd-sylfaenydd a buddsoddwr menter yn y cwmni menter cyfnod cynnar Protagonist, yn parhau i fod yn ofalus wrth argymell partneriaid bancio oherwydd bod yr amgylchedd yn newid o ddydd i ddydd.

“Hoffwn pe bai gennyf ateb gwell cyn belled â chael pêl grisial i wybod beth fyddai'n digwydd ar hyn o bryd, ond dydw i ddim,” ychwanegodd. “A dyna un o fy mhryderon ac yn rhywbeth sy’n fy nghadw i fyny gyda’r nos.”

Beth yw opsiynau cychwyniadau crypto?

Er bod banciau sy'n gyfeillgar i cripto agored yn yr Unol Daleithiau yn pylu o'r golwg, mae rhai cwmnïau gwe3 yn dal i lwyddo i ddod o hyd i bartneriaid bancio. 

 
Ymhlith yr opsiynau mae Mercury, Brex a hyd yn oed cawr Wall Street JPMorgan Chase, meddai'r buddsoddwr menter dienw. Gwrthododd JPMorgan wneud sylw. Ni ymatebodd Mercury a Brex ar unwaith i geisiadau am sylwadau.

“Yn y tymor canolig, mae’n well gennym ni’r banciau mwy [fel] Chase and co.,” medden nhw. “Ond ar hyn o bryd, mae’n ddoeth cael unrhyw ddiswyddiad mewn gwirionedd, felly mae pobl fel Brex neu Mercury sy’n gallu ymuno’n gyflym yn opsiynau gwych.” 

Den cychwyn aml-sig wedi defnyddio Mercury erioed fel partner bancio, ynghyd â defnyddio asedau ar gadwyn.

“Roedd yn broses eithaf llyfn i ni,” meddai Jonah Erlich, cyd-sylfaenydd Den, am y broses ymuno â Mercury. Ar ôl digwyddiadau'r penwythnos, mae Den yn edrych i gynyddu'r ganran o'i drysorfa a gedwir ar gadwyn, gan wrando ar gyngor gan fuddsoddwyr menter. “Rydyn ni’n aros gyda Mercury ond rydyn ni hefyd yn archwilio agor cyfrifon gyda darparwyr fintech tebyg gan ddefnyddio cyfrifon ysgubo a GSIBs [banciau o bwysigrwydd systemig byd-eang],” meddai Erlich. 

Mercwri yn startup fintech hynny yn gweithio gyda dau fanc wedi'u hyswirio gan Federal Deposit Insurance Corp., Evolve Bank and Trust a Choice Financial Group. Bellach gall ei adneuon gwirio a chynilo gael eu hyswirio gan FDIC hyd at $3 miliwn o'i gymharu â'r trothwy safonol o $250,000. Mae hyn diolch i'r defnydd o rwydweithiau ysgubo, sy'n galluogi adneuon cwsmeriaid i gael eu lledaenu ar draws amrywiaeth o fanciau. 

“Rydyn ni (@mercury) eisoes wedi derbyn 2x yn fwy o gwsmeriaid heddiw nag rydyn ni'n ei wneud ar ddiwrnod arferol o'r wythnos!” meddai Immad Akhund, Prif Swyddog Gweithredol a sylfaenydd Mercury ar Twitter dros y penwythnos.

Opsiwn arall yn yr Unol Daleithiau yw Customers Bank, ond nid oes gan lawer o'r chwaraewyr bancio hyn yr un rampiau ar ac oddi ar y rhai a gynigiodd Signature a Silvergate, meddai Michael Safai, cyd-sylfaenydd a phartner yn y cwmni masnachu Dexterity Capital.

Banciau rhanbarthol a chymunedol

Her arall yw nad yw banciau braced chwydd a hyd yn oed banciau rhanbarthol yn yr Unol Daleithiau yn cynnig cefnogaeth ar gyfer dal tocynnau neu asedau crypto.

Mae Mercwri ei hun yn cael ei ddal yn breifat, ond mae ei bartner Choice Financial Group yn masnachu'n gyhoeddus. Mae cyfranddaliadau llawer o fanciau cyhoeddus, rhanbarthol a mawr, hefyd yn masnachu'n ddwfn yn y coch yn dilyn digwyddiadau diweddar - er gwaethaf hynny sicrwydd gan Arlywydd yr UD Joe Biden ddydd Llun. 

Neil Zhang, sylfaenydd rhagfynegiad cychwyn y farchnad Frontrunner, wedi cael trafferth i sicrhau partneriaethau bancio oherwydd y trallod dwbl o weithredu cwmni gwe3 sy'n canolbwyntio ar hapchwarae. Ar hyn o bryd mae ei gychwyn yn dibynnu ar ddau fanc rhanbarthol, MVB a Western Alliance. Ni ymatebodd y naill fanc na'r llall ar unwaith i geisiadau am sylwadau ar ei gynigion.

“Cymerodd gryn dipyn o amser i ni ddod o hyd i’r ddau fanc hyn a oedd yn fodlon mynd â ni ac er nad nhw yw’r banciau mwyaf newydd neu’r rhai mwyaf technolegol allan yna, rydym yn gyffredinol wedi bod yn hapus gyda nhw ers i ni newid o Brex ar ddechrau’r cyfnod. eleni, ”meddai Zhang.  

Er bod y ddau fanc wedi cael ergyd sylweddol yn y marchnadoedd cyhoeddus, nid yw Zhang yn edrych i symud i ffwrdd o'r naill fanc na'r llall ond mae bob amser yn edrych i arallgyfeirio ymhellach, ychwanegodd. 

Asedau ar gadwyn

Mae llawer o gwmnïau cychwyn crypto yn storio o leiaf rai asedau ar gadwyn. Mae Frontrunner yn dal arian yn fiat yn bennaf ond mae unrhyw asedau crypto yn cael eu storio mewn waled Gnosis Safe aml-sig, dywedodd Zhang. Nid yw'r cwmni cychwynnol wedi derbyn unrhyw arweiniad gan fuddsoddwyr a fyddai'n awgrymu y dylai newid y dull hwnnw, ychwanegodd. 

Multis cychwyn cerdyn corfforaethol Web3 hefyd heb dderbyn unrhyw gyngor gan fuddsoddwyr heblaw am ddosbarthu arian i fanciau lluosog, meddai Thibaut Sahaghian, Prif Swyddog Gweithredol Multis. Ar hyn o bryd mae hefyd yn y broses o gynnwys llawer o gwsmeriaid gwe3 gan ei fod yn gweithredu fel dewis arall ymarferol i Mercury yn cynnig gwirio cyfrifon a chardiau corfforaethol, ychwanegodd.

“Hyd heddiw, mae Multis mewn sefyllfa ariannol gref. Roeddem yn ffodus i gael amlygiad cyfyngedig i SVB yn unig, ac rydym yn dal i gael ein cyfalafu'n dda yn USD, EUR, USDC, DAI, ETH a BTC ar draws cyfrifon lluosog, gan gynnwys ein rhai ni," meddai Sahaghian. 

Mae'r cychwyn ar hyn o bryd yn bancio gyda Synapse, sy'n bartneriaid â nhw Banc llinach, ac nid yw'n bwriadu newid darparwr. Mae'n gweithio i arallgyfeirio ei ddarparwyr gwasanaethau ariannol ymhellach. Ni ymatebodd Synapse a Lineage Bank ar unwaith i gais am sylw ar ei offrymau.

“Ni allwn fod yn imiwn i risg perygl moesol, ac felly mae angen i ni arallgyfeirio i amrywiol asedau i gadw busnesau i redeg,” meddai. “Dim ond ateb rhannol yw USDC a stablau gan fod yr argyfwng presennol yn effeithio ar adbrynu, trwy gyhoeddiad canolog sy’n ddibynnol ar fiat. Ond rydyn ni'n mynd i'r cyfeiriad cywir. ” 

Ar draws y pwll

Mae gan gwmnïau cychwyn nad ydynt yn seiliedig ar yr Unol Daleithiau fantais o dapio chwaraewyr fel Sygnum a Seba Bank - banciau Swistir sydd hefyd yn cael dal asedau crypto. 

Martin Burgherr, prif swyddog cleientiaid yn Sygnum, wrth The Block bod y banc yn gweld mewnlifiad mewn ymholiadau yn dilyn y canlyniad gan Silvergate, ond na allent lenwi'r gwagle yn llwyr oherwydd penderfyniad strategol i beidio â gwasanaethu cwsmeriaid yr Unol Daleithiau. 

“Efallai y bydd yn rhaid i gwmnïau crypto sy’n chwilio am fanciau newydd edrych ar y môr am y tro,” meddai Safai Dexterity Capital. “Mae llond llaw o fanciau yn y Bahamas, yn ogystal ag ychydig o opsiynau yn Ewrop sy’n gyfeillgar i cripto ac yn ddibynadwy.”

Diweddariad: Stori wedi'i diweddaru gyda sylw pellach gan Thibaut Sahaghian.

© 2023 The Block Crypto, Inc. Cedwir pob hawl. Darperir yr erthygl hon at ddibenion gwybodaeth yn unig. Ni chynigir na bwriedir ei ddefnyddio fel cyngor cyfreithiol, treth, buddsoddiad, ariannol neu gyngor arall.