Dewch i DEX possono superare a CEX

Mae cyfnewidfeydd crypto yn farchnadoedd sy'n caniatáu i brynwyr a gwerthwyr fasnachu arian cyfred digidol ac asedau digidol eraill. Mae dau gategori o gyfnewidfeydd:

• Cyfnewidfeydd Canolog (CEX): Wedi'i redeg gan un endid, mae CEXs yn gyfryngwyr rhwng prynwyr a gwerthwyr, gan hwyluso archebion a throsglwyddo arian rhwng partïon. Mae enghreifftiau yn cynnwys Binance ac Coinbase.
• Cyfnewidiadau Datganoledig (DEX): Gan ddefnyddio technoleg blockchain, mae DEXs yn hwyluso trafodion cyfoedion-i-gymar rhwng prynwyr a gwerthwyr, gan ddileu'r angen am gyfryngwyr canolog. Mae enghreifftiau yn cynnwys uniswap ac Cromlin.

Yn Uniswap Labs, credwn mai DEXs yw'r dull gorau o fasnachu asedau digidol oherwydd amddiffyniadau defnyddwyr mewnol. Mae nhw:

• Hunan-Gwarchodol: Nid yw defnyddwyr byth yn ildio rheolaeth dros eu hasedau
• Heb ganiatâd: Yr unig ofyniad i fasnachu yw cael cysylltiad rhyngrwyd
• Symudol: Ni ellir addasu na newid y cod a ddefnyddir i redeg y DEX
• Tryloyw: Mae'r holl drafodion yn cael eu cofnodi ar gyfriflyfr cyhoeddus y gellir ei gwestiynu

Mae'r nodweddion hyn yn amddiffyn cwsmeriaid rhag gweithredoedd esgeulus neu faleisus a allai beryglu asedau heb eu caniatâd na'u gwybodaeth. Yn anffodus, nid yw CEXs yn imiwn i'r canlyniadau hyn. FTX, CEX poblogaidd, wedi cwympo ar ôl wynebu gwasgfa hylifedd ar ôl datgelu nad oedd yn dal asedau cwsmeriaid un-i-un.

DEX yn erbyn CEX

Ffrwydrodd DEXs mewn poblogrwydd yn ystod Haf DeFi yn 2020 ac maent wedi cefnogi dros ddau driliwn o ddoleri hyd yma. Ar ôl cyrraedd uchafbwynt o $234B ym mis Rhagfyr 2021, mae DEXs wedi bod dros $100B ar gyfartaledd bob mis yn 2022. O'r gyfrol hon, yn fras Mae 70% yn digwydd ar Brotocol Uniswap ar Ethereum Mainnet.

Mae CEXs - sydd wedi bod o gwmpas llawer hirach - yn ddealladwy ymhellach ymlaen. Ym mis Mai 2021, cyfanswm cyfaint sbot CEX oedd $2.3T, sydd bron yn gyfwerth â chyfaint DEX amser llawn. Yn 2022, CEXs cyfrol fisol ar gyfartaledd o $695B, bron i 7x y gyfrol DEX misol.

A all DEXs ddal i fyny â CEXs?

Er gwaethaf y dechrau aml-flwyddyn, mae tystiolaeth gref bod DEXs yn bwyta i mewn i gyfran marchnad CEX. Mae cymhareb cyfaint sbot DEX-i-CEX wedi bod yn cynyddu'n raddol, gan gyrraedd uchafbwynt uwchlaw 25% ym mis Chwefror 2022.

Gyda'r manteision clir o ran diogelwch defnyddwyr yn rhan o dechnoleg DEX, rhagwelwn y bydd yn well gan ddefnyddwyr DEXs na CEXs oherwydd mwy o dryloywder, asedau hunan-garcharedig, a mynediad heb ganiatâd. Fodd bynnag, mae DEXs a CEXs yn cystadlu yn yr un farchnad cwsmeriaid. Er mwyn troi goruchafiaeth marchnad CEX, rhaid i DEXs:

• Creu llifau byrddio mwy cyfeillgar
• Gwella profiad y defnyddiwr manwerthu
• Cystadlu ar gost a ffioedd

Mynd ar fwrdd CEX vs DEX

Mae mynd ar fwrdd CEXs yn llawer haws na DEXs am ddau reswm:

• Mae rampiau Fiat yn caniatáu i ddefnyddwyr manwerthu brynu o'u cyfrifon banc neu gardiau credyd a debyd
• Nid oes angen i ddefnyddwyr ddysgu am waledi na rheolaeth allweddol

Mae'r broblem gyntaf yn ateb hawdd. Yn ddiweddar, mae waledi wedi dechrau integreiddio â darparwyr taliadau fiat, sy'n golygu bod defnyddwyr yn gallu prynu cryptocurrencies yn uniongyrchol o waled hunangadwedig.

Mae'r ail her ychydig yn fwy cymhleth. Mae ymadrodd hadau a rheolaeth allwedd breifat yn hanfodol i lywio'r ecosystem crypto ond mae defnyddwyr yn disgwyl gallu adennill eu cyfrifon os byddant yn anghofio eu cyfrineiriau. Dulliau megis copïau wrth gefn iCloud, cyfrifiant aml-blaid, ac adferiad cymdeithasol wedi gwneud gwelliannau UX sylweddol.

Yn ein profiad ni o fynd i'r afael â rhwystredigaeth defnyddwyr cyffredin wrth lywio DEXs, rydym wedi gwneud nifer o welliannau i'w cynnwys yn uniongyrchol i mewn i Defi. Er enghraifft, y Ap Gwe Uniswap caniatáu i ddefnyddwyr brynu a chyfnewid cryptocurrencies o fewn munudau gan ddefnyddio cerdyn credyd, cerdyn debyd, neu drosglwyddiad banc.

Profiad Defnyddiwr Manwerthu

Unwaith y bydd y broses ymuno wedi'i chwblhau, bydd defnyddwyr eisiau cyfnewid arian cyfred digidol a rheoli eu portffolios. Mae CEXs yn darparu rhyngwyneb mwy greddfol ar gyfer hyn. Yn debyg i apiau ariannol fel Venmo a Robinhood, mae gan CEXs nodweddion masnach greddfol lle mae cysylltu â DEXs yn aml yn gofyn am lywio i'r app, cymeradwyo trafodion, ac yna masnachu. Unwaith eto, yr ateb yma yn bennaf yw UX gyda chyfnewid waledi brodorol, tynnu cyfrif, a rhyngwynebau defnyddiwr greddfol.

Costau a Ffioedd

Mae CEXs yn cynnig ffioedd cyfnewid isel wrth drosi un arian cyfred digidol i un arall. Ar y llaw arall, mae cyfnewidiadau DEX yn destun ffioedd nwy, a all gynyddu pan fydd tagfeydd ar rwydweithiau. Mae map ffordd Ethereum yn bwriadu gwella scalability a gallu. Mewn amser, miniogi ac Rhwydweithiau haen 2 yn gostwng costau trafodion i fod yn rhatach na CEXs tra'n cynnig darpariaethau diogelwch na all CEXs eu darparu.

DEXs a waledi sy'n ymgorffori ac yn tynnu rhwydweithiau L2 i ffwrdd fydd y cyntaf i gystadlu â CEXs o ran cost.

Casgliad

I lawer o ddefnyddwyr, mae hunan-ddalfa, mynediad heb ganiatâd, cod na ellir ei gyfnewid, a thryloywder yn ail i brofiad y defnyddiwr. Mae'r dewisiadau hyn yn sicr yn ddealladwy - does neb yn disgwyl bod yn arw. Fodd bynnag, ar adegau o ansefydlogrwydd yn y farchnad, mae'n amlwg mai DEXs yw'r opsiwn mwyaf poblogaidd. Er enghraifft, wrth i farchnadoedd siglo ar gefn cwymp FTX, Cyfaint masnach DEX skyrocketed ac Gwnaeth Uniswap fwy o gyfaint nag unrhyw CEX. Mae tystiolaeth wiriadwy y gall DEXs oddiweddyd cyfaint CEX. Dim ond mater o amser yw hi nes bod yr UX yn pontio'r bwlch.

ffynhonnell