Ers mis Tachwedd cwymp o warthus ymerodraeth crypto Sam Bankman-Fried, mae datodwyr wedi bod yn ceisio cydgrynhoi daliadau crypto FTX ac Alameda Research, gyda'r nod o ddychwelyd rhywfaint o werth i gredydwyr yn y pen draw.
Cafodd cwymp FTX ei achosi gan a adrodd o Alameda Research's ansicr mantolen. Cafodd $8 biliwn o rwymedigaethau'r cwmni masnachu eu hategu'n sylweddol gan docyn FTT y gyfnewidfa, a ostyngodd fwy na 90% dros y dyddiau canlynol.
Er gwaethaf diffyg gweithdrefnau lliniaru risg yn Alameda, mae'n ymddangos y gallai'r rhai sy'n gyfrifol am ddiddymu'r asedau sy'n weddill fod yr un fath. gung ho fel y cynt arweinyddiaeth.
Darllenwch fwy: O bennaeth Alameda i fethdalwr FTX, cwrdd â Caroline Ellison
Mae tystiolaeth ar-gadwyn o gamgymeriadau ailadroddus yn creu darlun sy'n peri pryder ar gyfer y rhai sy'n gobeithio adennill rhywfaint o'u harian un diwrnod.
Roedd Alameda yn ddwfn i mewn i DeFi
Yn ogystal â masnachu yn erbyn cwsmeriaid FTX ar y cyfnewid (tra'i hun eithriedig o risg o ymddatod), roedd Alameda Research yn ddwfn i DeFi, masnachu, benthyca a thocynnau ffermio ar draws y sector.
Dros yr wythnosau diwethaf, mae tynnu arian o blatfform benthyca Aave wedi arwain at ymddatod dro ar ôl tro o wBTC Alameda (bitcoin 'wedi'i lapio' i'w ddefnyddio ar rwydwaith Ethereum). Defnyddiwyd hwn i fenthyca CRV, arwydd llywodraethu cyfnewid datganoledig Curve Finance.
Mae benthyca DeFi yn gofyn am or-gyfochrog. Rhaid i werth asedau a gyflenwir fel cyfochrog fod yn fwy na gwerth asedau a fenthycwyd er mwyn cynnal cymhareb cyfochrog y sefyllfa (CR). Os bydd CR y swydd yn gostwng, gellir diddymu cyfochrog y sefyllfa er mwyn ad-dalu arian a fenthycwyd. Yn gyffredinol, cynhelir y broses hon gan bots ymddatod sy'n cynhyrchu elw yn y broses.
Wrth gyfuno arian yn un sengl Cyfeiriad - sydd hyd yn hyn wedi cronni crypto gwerth cyfanswm o $ 174 miliwn — label Alameda waled a tynnu'n ôl o 11.4 wBTC (gwerth $190,000 ar y pryd) o Aave ar Ragfyr 29, gan roi'r sefyllfa mewn tiriogaeth beryglus.
Dros yr wythnosau dilynol, wrth i bris CRV godi yn erbyn BTC, daeth y sefyllfa'n gymwys ar gyfer datodiad sawl gwaith. Yn benodol, digwyddodd hyn ar Ragfyr 31 (ar gyfer 2.6 wBTC), Ionawr 9 (1.5 wBTC), a Ionawr 13 (0.8 BTC), gan golli cyfanswm o 4.9 BTC. Mae hyn dros $100,000 ar brisiau cyfredol.
Darllenwch fwy: Mae dogfennau'n datgelu bod Alameda Research wedi prynu cyfran FTX gan Binance
Pe bai’r CRV wedi’i ad-dalu’n gyntaf (mae’r cyfeiriad cydgrynhoi yn cynnwys 68k CRV, mwy na digon i ad-dalu’r benthyciad CRV 20k) bydd y gallai cyfochrog wBTC cyfan fod wedi'i dynnu'n ôl heb y risg o golli arian.
Nid yw gwall mor sylfaenol yn ennyn llawer o hyder yn y rhai a ddylai fod yn gweithio i ddychwelyd cymaint â phosibl at gredydwyr. Yn anffodus, mae symudiadau cadwyn eraill a welwyd dros yr wythnosau diwethaf yn dangos patrwm tebyg.
Dylai datodwyr ganolbwyntio ar safleoedd peryglus nid llwch
Wrth gronni symiau bach o amrywiol asedau crypto (a elwir yn llwch), mae datodwyr wedi bod yn gwario llawer mwy ar ffioedd nwy nag yw gwerth y llwch. Ionawr 6 trafodiad costiodd symud llai na gwerth cant o ETH sefydlog i gyfeiriad Alameda 2 $1.43 mewn nwy, fel y nododd Eden Au o The Block ar Twitter:
Nid y glec orau am arian y credydwyr. Efallai y dylai'r diddymwyr ganolbwyntio ar gau safleoedd peryglus cyn glanhau llwch.
Yn ogystal, ar Ragfyr 27, yn sydyn nifer o gyfeiriadau cysylltiedig ag Alameda anfon gyfanswm o Crypto gwerth $ 1.7 miliwn i gyfnewidfeydd ChangeNow a FixedFloat. O ystyried eu diffyg KYC, mae'r rhain yn ffefrynnau ymhlith hacwyr i gymysgu arian wedi'i ddwyn, a gall y trosglwyddiadau gynrychioli gweithiwr twyllodrus neu dorri diogelwch yn waledi Alameda.
Nid oes neb yn disgwyl i'r diddymwyr ddychwelyd mewn un fasnach, ond mae'n brifo gweld tystiolaeth ar-gadwyn eu bod yn colli arian y gellid ei ddychwelyd yn ddiweddarach i gredydwyr.
Er bod y symiau a gollwyd hyd yn hyn yn ostyngiad yn y cefnfor o'i gymharu â diffyg biliynau o ddoleri Alameda, gallai llogi ymgynghorydd DeFi profiadol osgoi colledion pellach wrth ddatrys gwe anhrefnus Alameda o fuddsoddiadau.
Am newyddion mwy gwybodus, dilynwch ni ymlaen Twitter ac Google News neu gwrandewch ar ein podlediad ymchwiliol Wedi'i arloesi: Blockchain City.
Ffynhonnell: https://protos.com/how-many-times-will-alameda-research-liquidators-get-liquidated/